Hypoteční sazby jsou od roku 2008 v historickém minimu po finanční krizi, ale konsenzus je, že se zvýší; je to jen otázka, kolik a kdy.

Průměrná úroková sazba pro 30letou hypotéku s fixní sazbou se během většiny roku 2014 pohybovala mezi 4% a 4,5%. Federal Home Loan Mortgage Corp. nebo Freddie Mac, jak se běžně nazývá, je prognóza sazby na konci roku 2015 stoupne na 5%. ( Více viz: Jak nakupovat hypotéky .)

Sazby hypoték jsou určeny řadou faktorů spojených s hospodářstvím, dluhovými trhy a politikou Federálního rezervního systému.

Odkaz na státní dluhopisy

Úrokové sazby z hypotečních úvěrů s pevnou úrokovou sazbou jsou spojeny se sazbami státních dluhopisů. Státní dluhopisy vydává Ministerstvo financí Spojených států amerických na zaplacení dluhu.

Například sazba 30letých hypotečních úvěrů s pevnou úrokovou sazbou je obvykle spojena s výnosem 10-letých státních dluhopisů. Výnos je míra návratnosti vyjádřená v procentech. Když výnos vzrůstá nebo klesá, tak dělají úrokové sazby.

Ceny hypoték s nastavitelnou úrokovou sazbou (ARM) jsou mezitím svázány s sazbou federálních fondů. Jedná se o míru, za kterou depozitní instituce nebo banka půjčují prostředky udržované ve Federálním rezervním systému jedna přes druhou přes noc. ( Další informace viz: Hypotéky: fixní a měnitelná sazba .)

Když ekonomika ochromuje Federální rezervu, drží úrokové sazby nízké, aby podpořila půjčky a stimulovala výdaje spotřebitelů. To se stalo po zhroucení finančních trhů a trhů s bydlením a proč sazby zůstaly na historických minimech.

Kvantitativní ulehčení skončí

V neobvyklém tahu po zhroucení trhů začala Federální rezerva na konci roku 2008 program kvantitativního uvolňování (QE). Ve snaze oživit ekonomiku a trhy s bydlením začal kupovat americké státní dluhopisy a cenné papíry zajištěné hypotékami, což pomohlo snížit sazby hypoték. ( Více viz: Kvantitativní ulehčení: funguje to? )

Od založení programu koupil Fed více než 4 biliony dolarů do státních dluhopisů a hypotečních zástavních listů.

Očekává se, že úrokové sazby vzroste poté, co se program kvantitativního uvolňování dluhopisů Federal Reserve zužuje. Fed uvedl, že s největší pravděpodobností skončí v říjnu. ( Další informace viz: Co se stane s vládními výnosy s Yellenem a snižováním? )

Posílení ekonomiky

Dalšími faktory, které přispívají k očekávanému zvýšení sazeb, je posílení ekonomiky. Očekává se, že ekonomický růst v roce 2015 dosáhne 3,3%, tvrdí Freddie Mac. Míra nezaměstnanosti klesá a očekává se, že bude i nadále pokračovat. Nezapomeňte, že když ekonomika bojuje, úrokové sazby jsou nízké, aby stimulovaly růst.( Další informace naleznete v části: Co míra nezaměstnanosti neříká .)

Očekává se, že sazby hypoték rostou dříve. Ale Federální rezervní banka, vedená Janet Yellenovou, vyrovnává - ne zvyšuje - sazby příliš brzy, aby zabránily poškození stále jemné ekonomiky a trhu s bydlením.

Bottom line

Zamezení dalšímu finančnímu a bytovému znevýhodnění a pokud se ekonomika bude i nadále zlepšovat, očekávají v druhé polovině roku 2015 růst úrokových sazeb. Pokud skočí do 5% rozsahu, bude to mírné túry ve srovnání s historickými průměry. Sazby budou stále ještě mnohem nižší než přibližně 8,5% 30-leté fixní úrokové sazby hypoték jsou zprůměrovány od roku 1971, kdy Freddie Mac začal sledovat je. Ceny v průměru 6% v letech před recesí. ( Další informace viz: Základy hypoték: úvod .