V roce 2007 sloužil trh mikrofinancování více než 33 milionům dlužníků a 48 milionům střadatelů. Statistiky poskytované organizací Unitus, která se zabývá bojem proti celosvětové chudobě, ukazují, že 80% potenciálního trhu dosud nebylo dosaženo. Jak vás ovlivní celosvětový růst tohoto trhu?

TUTORIAL: Finanční pojmy

Co je to mikrofinancování? Termín "mikrofinancování" popisuje celou řadu finančních produktů (např. Mikroúvěrů, mikroúvěrů a produktů mikroúvěru), které mikrofinanční instituce (MFI) nabízejí svým klientům. Mikrofinancování začalo v 70. letech, kdy sociální podnikatelé začali půjčovat peníze velkému počtu chudým pracujícím. Jeden člověk, který získal celosvětové uznání za svou práci v oblasti mikrofinancování, je profesor Muhammad Yunus, který získal s Grameen Bank v roce 2006 Nobelovu cenu za mír. Yunas a Grameen Bank prokázaly, že chudí mají schopnost vymanit se z chudoby. Společnost Yunus rovněž prokázala, že úvěry poskytnuté chudým pracujícím, pokud jsou řádně strukturované, mají velmi vysoké míry splácení. Jeho práce upoutala pozornost jak sociálních inženýrů, tak investorů hledajících zisky. (Další informace Kdo, co a jak je mikrofinancování .

Cílem mikrofinancování bylo historicky zmírnění chudoby. Po mnoho let měl mikrofinancování tento primární sociální cíl, a tak tradiční měnové finanční instituce tvořily pouze nevládní organizace (NGO), specializované mikrofinanční banky a banky z veřejného sektoru. V poslední době se trh rozvíjí. Například některé neziskové měnové finanční instituce se transformují na instituce hledající zisky, aby získaly větší sílu, udržitelnost a tržní dosah. Společnosti spotřebitelských financí se spojily na trhu mikrofinancování, jako jsou GE Finance a Citi Finance. Spotřebitelé jako "Wal-Mart", "Elektra" a "Tesco" se začínají objevovat jako spotřebitelé věřitelé a někteří investují do mikrofinancování . I když většina měnových finančních institucí stále považuje zmírnění chudoby za primární cíl, prodávat více produktů více spotřebitelům je primární motivací mnoha nových účastníků.

- 9 -> Produkty a služby mikrofinancování

PFI nyní nabízejí tyto produkty a služby:
Mikroúvěry:

• Mikroúvěry (také známé jako mikroúvěry) jsou úvěry, které mají malou hodnotu ; většina úvěrů je menší než 100 dolarů. Tyto půjčky jsou obecně vydávány na financování podnikatelů, kteří v rozvojových zemích provozují mikropodniky. Mezi příklady mikropodniků patří výroba košů, šití, prodej a prodej drůbeže. Průměrná celková úroková sazba účtovaná na mikropůjčky je přibližně 35%. Ačkoli to může znít vysoko, je mnohem nižší než jiné dostupné alternativy (například neformální místní poskytovatelé peněz).Kromě toho musí měnové finanční instituce účtovat úrokové sazby, které pokrývají vyšší náklady spojené se zpracováním mikropůjčových transakcí náročných na práci. (Více informací o mikrofinancování v Mikrofinancování: Filantropie prostřednictvím průmyslu .) Microsavings:
• Účty Microsavings umožňují jednotlivcům ukládat malé částky peněz pro budoucí použití bez požadavků na minimální vyváženost. Stejně jako tradiční spořicí účty ve vyspělých zemích, spořicí účty využívají spořicí účty pro potřeby života, jako jsou svatby, pohřby a dodatečný příjem ve stáří. Mikro pojištění:
• Jednotlivci žijící v rozvojových zemích mají více životních rizik a nejistoty. Existuje například přímé vystavení přírodním katastrofám, jako jsou sesuvy půdy, a další rizika související se zdravím, jako jsou přenosné nemoci. Mikro pojištění, stejně jako jeho ne-mikroprocesor, sdružuje rizika a pomáhá zajistit řízení rizik. Na rozdíl od svého tradičního protějšku však mikro pojištění umožňuje pojistné smlouvy, které mají velmi malé pojistné a pojistné částky. Příklady politik mikro pojištění zahrnují pojištění plodin a pojistky, které pokrývají nevyrovnané zůstatky mikroúvěrů v případě, že dlužník zemře. Vzhledem k vysokému poměru administrativních nákladů je pro pojišťovny MFI nejúčinnější mikroúvěr, když jsou inkasovány pojistné spolu s splácením mikroúvěrů. (Chcete-li se dozvědět více o významu pojištění, viz Patnáct pojistných politik, které nepotřebujete a Pět pojistných politik, každý by měl mít .)

Co pro vás znamená mikrofinancování?

Vývoj a růst trhu mikrofinancování se dotýká víc než jen těch, kteří se zabývají službami mikrofinancování nebo uvažují o nich. Zde je návod, jak to může mít vliv na vás:
Jako investor:

• Institucionální investoři zaměřující se na návrat nyní investují do mikrofinancování. Hlavní ratingové agentury navíc představují ratingové transakce mikrofinancování. Například Morgan Stanley vydala dluhopis s podporou mikrofinancování, který obsahoval tranše a byl hodnocen "AA" společností S & P. (Chcete-li se dozvědět více o ratingu dluhu, naleznete: Co je ratingové hodnocení společnosti? ) To ukazuje, že mikrofinancování začíná poskytovat investiční příležitosti všem investorům.

  Microbanking Bulletin uvádí, že 63 nejvýznamnějších světových měnových finančních institucí má průměrný výnos (po úpravě inflace a po přijetí přijatých grantových programů) kolem 2,5% celkových aktiv. Místní a regionální banky jsou obecně prvními, kteří do svých portfolií začleňují investice do mikrofinancování, zatímco velké mezinárodní banky v současné době dávají přednost financování jiným bankám, MFI nebo nevládním organizacím. Jak již bylo zmíněno výše, dokonce i společnosti zabývající se spotřebitelskými financemi mohou být vystaveny aktivitám v oblasti mikrofinancování. Jako investor byste se rádi podívali, zda společnosti, do kterých investujete, jsou vystaveny mikrofinancování, a pokud ano, zda se na vás odvolávají charakteristiky rizika a návratnosti těchto aktivit. Navštivte trh MIX za aktuální informace o nabídce, poptávce a usnadnění kapitálu na trhu mikrofinancování. Jako finanční odborník

• : Mikrofinancování vyžaduje vysoce specializované finanční znalosti a jedinečnou kombinaci dovedností, jako jsou znalosti o společenských vědách, místních jazycích a zvycích. Nové nové kariéry se objevují tak, aby vyhovovaly těmto jedinečným požadavkům. Pro profesionály v oblasti financí to znamená, že se otevírají nové kariéry pro ty, kteří mají tuto jedinečnou kombinaci dovedností a zkušeností. Navíc tradiční kariérové ​​role jsou rozmazané, protože mikrofinancování sdružuje profesionály s různým zázemím, aby mohli pracovat ve spolupracujících týmech. Například vývojáři (například lidé, kteří pracovali pro Asijskou rozvojovou banku nebo jiné rozvojové agentury) mohou být nyní nalezeny pracující vedle rizikových kapitalistů. Široká škála příležitostí k mikrofinancování najdete na Microfinance Gateway. Jako jednotlivec:
• Někteří věří, že žijeme v době, kdy může být vymýcena chudoba. Studie tuto víru podporují. Podle Virtuální knihovny pro mikroúvěry, během osmiletého období, mezi nejchudšími v Bangladéši bez jakéhokoli druhu úvěrové služby, se pouze 4% zvedlo nad hranicí chudoby. Ale s jednotlivci a rodinami s mikroúvěrem od MFI se více než 48% zvýšilo nad hranici chudoby. Jaká eradikace chudoby znamená pro vás jako jednotlivce, závisí převážně na vaší osobní filozofii. Můžete ji vítat jako klíčový úspěch v dějinách lidstva. Mohli byste také oslavit možnost, že každý z nás může každý koupit a prodávat jeden druhému. Jednotlivci, kteří se snaží být součástí tohoto fenoménu vymýcení chudoby, mohou nyní půjčit peníze mikropodnikateli v jiné části světa prostřednictvím neziskové online služby Kiva. Závěr

Kapitál a odborné znalosti se stále více dostávají do mikrofinancování. Zvýšená konkurence lze pozorovat mezi měnovými finančními institucemi. Jelikož i nadále rozvíjejí své vnitřní provozní kapacity, bude sloužit více z potenciálních 80% trhu. Klíčoví hráči, jako jsou ratingové agentury a institucionální investoři, se také dostávají na trh, což signalizuje skutečnost, že se vyvíjí skutečný trh. Přestože mikrofinancování se děje od sedmdesátých let, je nyní mnohem důležitější pro investory, finanční odborníky i jednotlivce. Konkrétně byste se mohli chtít podívat na vaše portfolio, vaše kariérní příležitosti nebo vaši osobní filozofii, abyste zjistili, jaký jev mikrofinancování ovlivňuje. (Další informace naleznete v tématu Používání sociálních financí k vytvoření lepšího světa .