Zatímco většina investorů je si vědoma dlouhodobé výhody zahrnující zásoby s velkým limitem v rámci investičního mixu, zásoby s malým limitem jsou často přehlíženy jako přínosná alokace. Společnosti, které vytvářejí příjmy mezi 300 až 2 miliardami dolarů ročně, nemají stejnou dlouhodobou reputaci společností s velkým nebo obrovským kapitálem ani neposkytují stejnou úroveň důsledných příjmů prostřednictvím výplaty dividend a stáleho zhodnocování cen akcií. Nicméně, akciové společnosti s malou kapitalizací nabízejí růstový potenciál, který se nedá snadno nalézt v drženích s velkým limitem. V průběhu času mají akcie s malou kapitalizací tendenci převyšovat ostatní kategorie tržní kapitalizace jako návratnost investic (ROI).

Přestože přidání malých společností s tržní kapitalizací k jinak diverzifikovanému akciovému portfoliu poskytuje investorům jedinečné příležitosti růstu, rizika jsou spojena s méně známými organizacemi. Volatilita je dána zásobami s malým limitem, neboť široký pohyb na trhu může mít výraznější dopad na výdělky a cenu akcií než na stabilnějších, větších podnicích. Podobně, společnosti s malou kapitalizací neposkytují investorům stejnou hloubku informací o výzkumu nebo analýzu jako jejich větší protějšky, což ztěžuje porozumění pozici průmyslu a skutečnému růstovému potenciálu.

Investoři mohou zmírnit rizika vyplývající z akciových společností s malou kapitalizací tím, že diverzifikují podíly v celé řadě organizací s malou kapitalizací. To je nejúčinnější při nákupu podílových fondů se silnými řídícími týmy, relativně nízkými výdaji a zvláštním zaměřením na hospodářství s malým limitem.

T. Rowe Price New Horizons Fund

T. Rowe Price New Horizons Fund má počátek roku 1960 a snaží se poskytnout investorům dlouhodobý kapitálový růst. Manažeři fondu investují většinu fondu ve výši 15 USD. 66 miliard aktiv v diverzifikované skupině malých, vznikajících růstových společností, které jsou brzy v jejich životním cyklu, dříve než jsou obecně uznávány investiční komunitou. Fond má flexibilitu k investování do tuzemských i zahraničních emitentů a může mít některé majetkové cenné papíry společností, které poskytují zrychlený růst zisků díky novým produktům, strukturálním ekonomickým posunům nebo reorganizovaným řídícím týmům. Od prosince 2015 generuje fond 10-ti letý roční výnos 10,46%.

Fond T. Rowe Price New Horizons primárně drží majetkové cenné papíry společností sídlících ve Spojených státech, ale poskytuje určitou expozici vůči rozvinutým trhům v Evropě na 2,15% a rozvíjející se trhy v Asii 2. 75%. Největší váha společností s růstovým kapitálem v rámci fondu spadá do technologického sektoru a představuje 22.61% portfolia, následované spotřebitelskými cyklickými zásobami na úrovni 20,83%, zásobami zdravotní péče 19,1% a průmyslovými zásobami 18,2%. Mezi největší podíly v rámci fondu patří společnosti SS & C Technologies Holdings ve výši 2,33%, O'Reilly Automotive na 2,6%, Restoration Hardware na 1,79% a DexCom na 1,75%. Fond má poměr nákladů 0,9% a je to bezúplatný podílový fond.

Emerald Growth Fund

Fond smaragdového růstu byl založen v roce 1992 a jeho cílem je poskytovat investorům dlouhodobý růst prostřednictvím zhodnocení kapitálu. Většina fondu je 792 dolarů. 11 milionů aktiv je drženo v běžných, preferovaných a konvertibilních aktivech společností s růstovými vlastnostmi. Manažeři fondu nejsou omezeni z hlediska tržní kapitalizace, průmyslu nebo regionu, ale zaměřují investice na organizace s vysokým růstem. Od prosince 2015 vytvořil podílový fond desetiletý roční výnos 9,26%.

Fond smaragdového růstu investuje lví podíl svých aktiv do tuzemských společností s růstem, které poskytují malou expozici zahraničním emitentům. Společnosti s malou kapitalizací tvoří největší váhu v rámci investičního mixu na úrovni 47,19%, po níž následují zásoby s minimálním kapitálem ve výši 40,49% a akcie se středním kapitálem ve výši 12,32%. Technologické společnosti tvoří největší průmyslovou váhu na úrovni 26,32%, ale fond zahrnuje i zásoby zdravotnictví 19,88%, zásoby finančních služeb na úrovni 15,87% a spotřební cyklické zásoby ve výši 14,8%. Mezi nejvýkonnější patří EPAM Systems ve výši 2,2%, Bank of the Ozarks na 1,93%, Imperva na 1,85% a Acadia Healthcare Company na 1,84%. Vzájemný fond má poměr nákladů 1,29% a investorům je při nákupu akcií účtována předběžná zátěž z prodeje ve výši 4,7%.

Wilshire Small Business Growth Portfolio

Portfólio Wilshire Small Growth Portfolio bylo zahájeno v roce 1992 a usiluje o poskytnutí investičních výsledků podobných podkategorii Wilshire 5000 Small-cap. Manažeři fondu investují většinu svých 29 dolarů. 24 milionů aktiv ve veřejně obchodovaných akciových společnostech se sídlem ve Spojených státech s tržní kapitalizací ne více než 4 miliardy dolarů v době nákupu. Manažeři fondů se zaměřují na společnosti s nadprůměrným ziskem, růstem tržeb nebo udržením zisku na základě analýzy poměru cena / výnos (P / E). Od prosince 2015 vytvořil podílový fond desetiletý roční výnos 7,18%.

Manažeři fondu s portfoliem Wilshire Small Growth Portfolio diverzifikují podíly v celé řadě průmyslových odvětví, včetně zásob zdravotní péče na úrovni 21 98%, spotřebitelských cyklických zásob ve výši 20 61%, zásob technologického průmyslu na úrovni 19 08% a průmyslových odvětví zásoby ve výši 12,99%. Nejvyšší podíly v rámci fondu zahrnují Maximum na 2,82%, PrivateBancorp na 2,8%, WageWorks na 2,25% a Ellie Mae t 2 21%. Podílový fond má poměr výdajů 1,5% a jednotlivci mohou investovat bez posouzení předem nebo odloženého prodeje.

Oppenheimer Discovery Fund

Oppenheimer Discovery Fund má počátek roku 1986 a manažeři fondů se snaží dlouhodobě zhodnocovat kapitál.Fond je $ 2. 08 miliard aktiv je primárně investováno do společných akcií společností se sídlem ve Spojených státech, které mají příznivé růstové charakteristiky. Fond se zaměřuje na investice do společností s malou kapitalizací s tržní kapitalizací, která nepřevyšuje 3 miliardy dolarů v době nákupu. Od prosince 2015 generuje fond 10-ti letý roční výnos 8,44%.

Zatímco správci fondů s Fondem Oppenheimer Discovery neposkytují regionální diverzifikaci v rámci fondu, aktiva jsou rozdělena do více odvětví. Zásoby technologií tvoří 29. 65% investičního mixu, následované zásobami zdravotnického průmyslu na úrovni 20, 19%, spotřebitelské cyklické zásoby 19,7% a zásoby průmyslových odvětví 11,65%. Mezi nejvýkonnější patří společnosti Monolithic Power Systems ve 2. 34%, skupina Ultimate Software v 2. 31%, Proofpoint na 2. 27% a Tyler Technologies na 2. 24%. Vzájemný fond má nákladový poměr 1,1% a investoři jsou při nákupu akcií zaúčtováni počáteční prodejní zatížení 5,5%.

Fidelity Small Cap Growth Fund

Tento fond byl založen v roce 2004 a manažeři fondů se snaží dlouhodobě poskytovat investorům zhodnocení kapitálu. Minimálně 80% fondu je $ 1. 82 miliard aktiv je investováno do společných akcií společností s malými tržními kapitalizacemi, které mají také nadprůměrný růstový potenciál. Tuzemští i zahraniční emitenti mohou být součástí investičního mixu. Od prosince 2015 vytvořil podílový fond desetiletý roční výnos 8,2%.

V současnosti Fidelity Small Cap Growth Fund nabízí malou angažovanost vůči zahraničním emitentům, ale diverzifikuje podíl z hlediska průmyslu. Zdroje zdravotní péče tvoří největší sektorovou váhu ve fondu ve výši 27 56%, následované technologickými společnostmi na úrovni 26,4%, průmyslovými zásobami na úrovni 17 93% a spotřebitelskými cyklickými zásobami na úrovni 17 56%. Mezi nejvýznamnější podniky v rámci fondu patří 2U na 2,4%, globální platby ve výši 1,38%, skupina Huron Consulting Group na úrovni 35% a G-III Apparel Group na úrovni 1,28%. Fond má nákladový poměr ve výši 1,22% a při nákupu akcií posuzuje počáteční prodejní zatížení 5,75%.