Zvyšující se počet sponzorů plánů si uvědomuje, že nikdo nemůže mít veškeré právní a investiční odborné znalosti, aby zvládl složitost vlastního plánu 401 (k), který je důvod, proč se mnoho lidí obráti na investiční výbory za pomoc. Sdružování skupiny kvalifikovaných a znalých lidí, kteří dohlížejí na investiční funkce plánu, je zdravou strategií, ale pokud nebudou dodrženy určité osvědčené postupy, nemusí to značně posílit fiduciární odpovědnost sponzora plánu.

Cílem investičního výboru

Primárním účelem investičního výboru je poskytnout důkaz, že se plán řídí vysokými standardy chování vyžadovanými zákonem o zabezpečení důchodového zabezpečení zaměstnanců ( ERISA). ERISA poskytuje sponzorům plánů velmi málo pokynů při vytváření postupů a postupů pro plnění svých povinností. Obecně je ponecháno navrhnout sponzorům, aby interpretovali pravidla a uplatňovali veškeré dovednosti a zdroje, které mají k zajištění toho, aby jejich plán byl v plném souladu. Mnoho sponzorů plánuje zřídit investiční výbory, aby zajistily investiční dohled a podílely se na svěřeneckých odpovědnostech při správě svých plánů. Existence investiční komise demonstruje závazek dodržovat formalizované postupy a postupy, aby zajistila přísné dodržování ERISA. V návaznosti na osvědčené postupy lze zajistit, že požadavky agentury ERISA na odpovědnost, objektivitu a povinnou péči při správě majetku plánu budou splněny.

Osvědčené postupy pro investiční výbory, které mají dodržovat

Vytvoření optimálního složení

Účast na investičním výboru by měla být dobrovolná, měla by však být reprezentativní pro různé zúčastněné zájmy. V plánu by měl být zahrnut každý, kdo s plánem pracuje jako svěřitel. Vrcholové vedení by mělo být zastoupeno buď finančním ředitelem (CFO) nebo výkonným ředitelem (COO). Právní poradce společnosti by měl být také přítomen na schůzích. Měli by být jedinými stálými členy výboru, kteří mají hlasovací pravomoc. Mezi další účastníky může být zástupce skupiny zaměstnanců, jakož i zástupci poskytovatelů plánu, například správce, správce a investiční poradce plánu. Tito členové nemají hlasovací právo a jejich členství může být omezeno na tři nebo čtyři roky. Každý rok by členství mělo volit předsedu a tajemníka, který je odpovědný za dokumentování všech jednání a rozhodnutí během schůzí výboru.

Vytvořit písemnou chartu

Písemná charta formalizuje strukturu výboru a vytváří očekávání, co má být dosaženo.Kromě vymezení účelu a odpovědnosti členů výboru podrobně popisuje procesy pro provádění revizí plánu a rozhodování. Charta by měla obsahovat podrobnosti o tom, jak jsou členové vybráni nebo odstraněni, kdy a jak se konají schůze, jak jsou vybíráni investiční poradci a dodavatelé třetích stran a kdo může jednat jako zmocněný zástupce pro provádění pokynů výboru.

Vytvoření prohlášení o investiční politice

Uplatnění formálního prohlášení o investiční politice (IPS) zajišťuje konzistentnost způsobu řízení investičního plánu. Přestože pro IPS neexistuje požadavek ERISA, zavedení jednoho z nich je dalším důkazem závazku dodržovat fiduciární standardy chování. IPS nemusí být zdlouhavé nebo podrobné. Jeho účelem je jednat jako vodítko pro vytváření zdravých rozhodnutí v souladu s investiční filozofií plánu. IPS je také orientačním dokumentem investičního poradce plánu, jehož výkonnost je přezkoumána s ohledem na jeho pokyny. IPS by měl být každým zasedáním přezkoumán, aby bylo možné uvažovat o diskusích a rozhodnutích.

Dokument vše Vše

Je-li primárním účelem investičního výboru poskytnout důkaz dodržování obezřetných postupů a postupů při rozhodování o investicích, nejdůležitější povinností výboru je zdokumentovat vše důkladně, včetně zápisů z jednání výboru, účast na schůzích, diskuse, rozhodnutí a podrobnosti o formulaci rozhodnutí. Záznam by měl být rozeslán všem členům výboru pro ověření přesnosti a jejich potvrzení. Měla by být také k dispozici každému, kdo má odpovědnost za dohled, a měl by být podán s jinými svěřenci.