a:

Banky patří mezi nejvýkonnější instituce ve Spojených státech; kombinace bankovnictví s dílčími rezervami a Federální pojišťovnou pojištění vkladů (FDIC), ochrana vytvořila bankovní prostředí s omezenými úvěrovými riziky. Aby to kompenzovalo, tři samostatné regulační orgány, FDIC, Federální rezervní fond a Kontrolér měny, přezkoumaly a omezily míru pákového efektu pro americké banky. To znamená, že omezují, kolik peněz lze vypůjčit ve vztahu k tomu, kolik kapitálu investují banky do vlastního majetku. Úroveň kapitálu je důležitá, protože banky mohou "zapsat" kapitálovou část svých aktiv, pokud klesnou hodnoty celkových aktiv. Aktiva financovaná z dluhů nelze odepsat, protože tito dlužníci jsou držiteli dluhopisů a vkladatelů banky.

Co je poměr pákového efektu?

Není velmi užitečné se jen podívat na celkovou výši úvěrů poskytnutých bankou. Bez dalšího kontextu je příliš obtížné zjistit, zda je banka příliš využívána. Regulační orgány tuto situaci překonávají pomocí poměru aktiv ke kapitálu v rozvaze banky nebo "poměru pákového efektu". Vyšší míra pákového efektu znamená, že banka musí využít více kapitálu k financování svých aktiv alespoň v poměru k celkové výši půjčených prostředků.

Banka půjčuje peníze "vypůjčené" od svých zákazníků, kteří tam ukládají peníze. V jistém smyslu jsou všechny tyto vklady bankovními úvěry, které jsou kdykoli splatné. Banky mají často i jiné tradiční věřitele. Pákový poměr se používá k zachycení, kolik dluhu má banka v poměru k jejímu kapitálu, konkrétně kapitálu "Tier 1", včetně běžných akcií, nerozděleného zisku a výběru dalších aktiv.

Stejně jako u každé jiné společnosti, považuje se za bezpečnější, aby banka měla vyšší míru pákového efektu. Teorie spočívá v tom, že banka musí využít svůj vlastní kapitál k půjčkám nebo investicím nebo k prodeji svého nejvíce zadluženého nebo rizikového aktiva. Je tomu tak proto, že v případě, že se ekonomika otočí na jih a investice nebo půjčky nejsou vyplaceny, existuje méně věřitelů a / nebo méně rizika selhání.

Pravidla bankovního dohledu o pákovém efektu Poměry

Právní předpisy týkající se pákového efektu jsou velmi komplikované. Federální rezervní fond vytvořil pokyny pro holdingové společnosti bank, i když se tato omezení liší v závislosti na "ratingu" přiděleném bance. Obecně platí, že banky, které vykazují rychlý růst nebo čelí provozním nebo finančním potížím, jsou povinni udržet vyšší poměry pákového efektu.

Existuje několik forem kapitálových požadavků a minimálních minimálních rezerv, které jsou umístěny na amerických bankách prostřednictvím FDIC a regulátora měny, které nepřímo ovlivňují míru pákového efektu.Úroveň kontroly, která byla věnována mírám pákového efektu, se od velké recese v letech 2007-2009 zvýšila, přičemž obavy z toho, že velké banky jsou "příliš velké na to, aby se nezdařily", slouží jako volací karta, čímž banky zpřísňují.

Tato omezení přirozeně omezují výši poskytnutých půjček, protože je obtížnější a dražší získávat kapitál, než půjčovat finanční prostředky. Vyšší kapitálové požadavky mohou snížit dividendy nebo zředit hodnotu akcií, pokud budou vydány více akcií.