DEFINICE Řízení podnikových rizik

Řízení rizik pro podniky (ERM) je obchodní strategie založená na plánu, jejímž cílem je identifikovat, posoudit a připravit se na jakékoliv nebezpečí, - jak fyzické, tak obrazové - které mohou zasahovat do operací a cílů organizace. Relativně nová (méně než deset let stará), disciplína nejen vyzývá podniky, aby identifikovaly všechna rizika, jimž čelí, a rozhodli se, která rizika aktivně řídit; zahrnuje také zpřístupnění tohoto akčního plánu všem zúčastněným stranám, akcionářům a potenciálním investorům v rámci jejich výročních zpráv. Odvětví jako letectví, stavebnictví, veřejné zdraví, mezinárodní rozvoj, energetika, finance a pojišťovnictví využívají ERM.

Rizika Společnosti čelí

Firmy samozřejmě řídily riziko roky. Historicky to udělali koupením pojištění: pojištění majetku pro doslovné, škodlivé ztráty v důsledku požárů, krádeží a přírodních katastrof; pojištění odpovědnosti za škodu a pojištění odpovědnosti za škodu při řešení sporů a nároků na škodu, ztrátu nebo zranění. Dalším klíčovým prvkem ERM jsou obchodní rizika: překážky spojené s technologií (zejména technologické selhání), dodavatelskými řetězci a expanzí společností - a náklady a financování stejných. V nedávné době společnost tyto rizika zvládla prostřednictvím kapitálových trhů pomocí derivátových nástrojů ", které jim pomáhají zvládat nárůsty a pohyby okamžitých pohybů měn, úrokových sazeb, cen komodit a akcií. Z matematického hlediska jsou všechny těchto rizik nebo "expozic" bylo relativně snadno měřitelné a výsledné zisky a ztráty směřují rovnou ke konci.

Moderní podniky však čelí mnohem různorodějším shromažďování překážek a potenciálních nebezpečí.Vzhledem k tomu, že společnosti podléhají riziku, které se potýkají s jednoduchými měřeními nebo s řídícím rámcem, spadají rovněž pod zastřešení ERM.Tyto možnosti pro expozici zahrnují zásadní rizika, jako je reputace, každodenní provozní postupy, právní a lidské řízení zdrojů, finanční a jiné kontroly související se zákonem Sarbanes-Oxley Act 2002 (SOX) a celkovým řízením.

Co jsou plány řízení rizik? ostatní odborníci kteří se zabývají mechanismem ERM, se zaměřují na posouzení rizik týkajících se jejich společností nebo odvětví, upřednostňují tato rizika a rozhodují o tom, jak s nimi pracovat. Plány řízení rizik, které vytvářejí, odhadují dopad různých katastrof a nastíní možné reakce, pokud se některá z těchto katastrof projeví. Agentura pro ochranu životního prostředí (EPA) například požaduje, aby zařízení, která se zabývají extrémně nebezpečnými látkami, vypracovala plány řízení rizik, aby řešila, co dělají, aby zmírnila nebezpečí a co udělají, pokud dojde k nehodě.

Kromě plánů a produktů, jako jsou například seznamy alternativních dodavatelů nebo pojištění, společnosti, které úspěšně řídí své riziko, rovněž přijaly rutinní postupy pro řízení potenciálních rizik, které identifikovali. V mnoha případech se vytvářejí nové pozice, jako jsou manažeři řízení rizik nebo jsou vytvořeny nové oddělení, které integrují řízení rizik do každodenních operací, včetně týmů údržby zařízení a týmů pro kontrolu kvality nebo zajišťování.

Při sestavování iniciativ ERM by se společnosti měly zaměřit nejen na rizikové riziko

, ale naopak . Tradiční přístup se soustředil na negativy - například ztráty z měnových nebo úrokových obchodů na finančních trzích, nebo finanční ztráty, které by mohly být způsobeny narušením dodavatelského řetězce nebo kybernetickým nebo teroristickým útokem, který narušuje informační technologii společnosti . Při rozmýšlení o vzestupu by firmy měly nyní zvažovat konkurenční příležitosti a strategické výhody, které by mohly vzniknout z obratného řízení rizik. Některá z těchto "lepších rozhodnutí" zahrnují položky, jako je umístění závodu nebo kanceláře v zahraničí na základě analýzy rizik, která by se zaměřila na politické prostředí v zemi. Na stránce Upside

"Upside" také zahrnuje zaměření na preventivní opatření, která pomáhají společnosti vyhnout se možným katastrofám po silnici. Například některé z těchto akcí mohou zahrnovat určení, kdy a jak musí být fyzická aktiva udržována a nahrazována. Tímto způsobem se společnost může vyhnout neočekávanému a nákladnému selhání zařízení a zařízení, které by mohlo mít za následek výpadky, výbuchy nebo jiné události, které ohrožují zaměstnance společnosti, komunity a veřejný profil.

Pochopení, že jejich nejdůležitějším a cennějším přínosem je jejich image, některé společnosti pracují proaktivně při řešení člověkem způsobených nebo přírodních katastrof. Jeden z nejvíce modelových příběhů řízení rizik v historii společnosti zahrnuje společnost Johnson & Johnson. Farmaceutický gigant našel v roce 1982-3 svou pověst a cenu akcií těžce pohmožděné, nad zjevením, že někdo manipuloval a otráven, láhve svého odlehčovače Tylenolu, což mělo za následek několik úmrtí. Společnost rychle reagovala: odstranění a nahrazení svých výrobků v maloobchodních prodejnách, plné spolupráce s orgány činnými v trestním řízení a průběžné informování médií (a tedy i veřejnosti). Jeho rozhodující kroky a čestná, otevřená komunikace během krize pomohly akciem obnovit jejich hodnotu během několika měsíců.

Od roku 2006 do roku 2008 je nedávný tlak na společnosti prokázat, že jde "zeleně" a doufá, že agresivní řízení rizik v oblasti životního prostředí pozitivně ovlivní stávající i budoucí zákazníky své výrobky, zařízení, dodavatelský řetězec a další operace. (

>

> Použití podnikového řízení rizik pro investování Studie, jak korporace spravují neuvěřitelně různorodé počet rizik, jimž čelí, může hrát mimořádně důležitou roli při rozhodování o investicích.Znalost jednotlivých firemních "rizikových profilů" může vést investory k identifikaci nadcházejících společností a investovat s důvěrou, že mohou splňovat firemní cíle a očekávání investorů (nejen v dobrých časech, ale také ve špatném stavu); může vám také pomoci lépe porozumět, které společnosti by si mohly dovolit do vaší komunity prostřednictvím nové továrny nebo kanceláře, protože věří, že udělají vše, co je možné, aby se vyhnuly škodám na životním prostředí a pracovali dobře. Až dosud, obzvláště v USA, drtivá většina společností poskytla zúčastněným stranám velmi málo informací o svých rizikových profilech. Společnosti v mnoha dalších průmyslově vyspělých zemích, jako je Kanada, Spojené království a Austrálie, jsou mnohem rychlejší v oblasti rizik a aktivit ERM. Situace se však změní, protože ratingové agentury začnou ovlivňovat schopnost společnosti řídit ERM. Zúčastněné strany začnou vidět celou řadu nových údajů a informací o rizicích, které mají k dispozici. Tento příběh řízení rizik se v příštím desetiletí značně rozšíří. Jak najít firmy v souladu s ERM

Je pro investory obtížné, aby zjistili, které společnosti pracují na řízení rizik z pohledu celého podniku, a ještě obtížnější práci, když zjistí, kdo to dělá efektivně. Mnoho členů správní rady nerozumí ERM, protože se domnívá, že to je prostě další potenciálně nákladné, obtížné regulační nařízení z Washingtonu. Mnoho dalších lidí se domnívá, že efektivní mechanismus ERM lze dosáhnout pouze rozšířením souvisejících zpráv a kontrol souvisejících se systémem SOX, což není pravda.

Vzhledem k tomu, že jde o novou manažerskou disciplínu, je třeba definovat, co představuje "nejlepší postupy" v ERM. V současné době je průmyslem zpravidla vymezeno průmysl, avšak jen málo, pokud se nějaké společnosti propagují jako "nejlepší z nejlepších" v oblasti ERM nebo řízení rizik.

Jak víte, kdo tvrdě pracuje na efektivním ERM? Jednou z možností je zkontrolovat výkonný seznam hlavního ředitele pro řízení rizik (CRO). Zatímco CRO se nejčastěji vyskytují v odvětví energetiky, bankovnictví a pojišťovnictví, agresivní výrobní společnosti se pohybují také tímto směrem. Další stopu lze nalézt v drobné ořechové společnosti, které mají manažery, kteří jsou zvlášť zodpovědní za koordinaci jejich ERM. Tito manažeři budou mít ve svých názvech slova "podnikové riziko".

Intenzivní dodatečné splátky od investorů mohou nabízet užitečné dividendy. Jednoduše hledáte "řízení podnikových rizik" on-line vám poskytne investorům přístup k řadě nedávných konferenčních agend na toto téma. Investoři by pak měli vzít na vědomí, které společnosti mají přednášející na ERM. Podívejte se také na webové stránky několika asociací zabývajících se podporou ERM, jako je Risk Management & Insurance Management Company v New Yorku nebo Výbor hlavních ředitelů pro řízení rizik. Konferenční rada v New Yorku má rovněž specializovanou praxi zkoumající korporace a jejich snahu o ERM a Národní asociace ředitelů firem provedla poněkud datovanou, ale neocenitelnou zprávu Blue Ribbon o tom, jak členové správní rady myslí na riziko - a jak to musí změnit .

Řízení rizik nezahrnuje riziko zdarma

Jako slovo opatrnosti, jen proto, že společnost má CRO - nebo se chlubí o tom, co dělá v ERM - neznamená, že byste to měl mít na slovo; budete se muset podívat hlouběji a požádat manažery o vztahy s investory o podrobné otázky. Celé roky se bankovní odvětví chlubilo tím, že má nejlepší programy řízení rizik a ERM v jakémkoli odvětví. Nic z toho však nezabránilo úvěrové krizi z roku 2007 a kolaps hypoték.

'Řízení podnikových rizik'