Výhodou diverzifikovaného portfolia je, že pomáhá chránit vás před tím, než budete muset prodávat investice se ztrátou během odchodu do důchodu. To je krok, který může vážně poškodit vaše portfolio, a to zejména v raných letech. Správná diverzifikace také "může doslova zdvojnásobit peníze, které může investor investovat do důchodu, a zdvojnásobit částku, kterou může investor opustit svým dědicům," píše Paul A. Merriman, prezident Merriman Financial Education Foundation, ve sloupci MarketWatch.

Chcete-li snížit riziko, že budete muset prodávat nějaké podílové jednotky v době, kdy nedojde, budete chtít do portfolia důchodců zahrnout různé třídy aktiv. Zde je přehled hlavních tříd aktiv, které byste mohli zvážit a jejich historické výnosy - a jak investovat do nich.

S & P 500 akcie

Od roku 1928 do roku 2015 se S & P 500 vrátil geometrickým průměrem 9,5% ročně podle datových kompilací a výpočtů profesorem financí Aswathem Damodaranem ze Stern School of Business v New Yorku. (Viz Jaký je rozdíl mezi aritmetickým a geometrickým průměrem?) Prakticky každý investor bude chtít zahrnout tuto třídu aktiv do svého portfolia a nejlepším způsobem, jak to udělat, není investovat do jednotlivých akcií, což může být příliš riskantní, ale investovat do nízkorozpočtového indexového fondu nebo do fondu obchodovaných na burze (ETF), který vám poskytne širokou expozici stovkám velkých, veřejně obchodovaných amerických společností.

Investiční opce pro tuto třídu aktiv

• Vanguard S & P 500 ETF (VOO): 0. 05% výdajový poměr, 14. 45% průměrná roční návratnost od založení fondu v roce 2010
• iShares Core S & P 500 ETF (IVV): 0,7% poměr výdajů, 6,95% průměrné roční výnosy za posledních 10 let

Každý fond, který sleduje S & P 500, by měl fungovat podobně, takže si vyberte ten s nízkým nákladovým poměrem. Tímto způsobem poplatky nebudou jíst do Vašich výnosů. (Viz Nejlepší 4 nejlepší index S & P 500 a Jak mohu koupit fond S & P 500?)

-

Malé akciové společnosti

Akcie společnosti s malou kapitalizací (tvořené 50% akcií a 50% růstem) měly průměrné výnosy 12,7% od roku 1930 do roku 2013 poskytnutých společnosti MarketWatch poradci pro rozměrové fondy. Hodnoty akcií s nízkou kapitalizací měly za stejné období ročně průměrný výnos 14,4%. Pro srovnání, S & P 500 vrátil za stejné období 9,7%. Zatímco akcie s malým limitem představují větší riziko a volatilitu, mohou se jim vyplatit, pokud je držíte dlouhodobě a prodáváte, když jsou nahoru.

Investiční opce pro tuto třídu aktiv

• Vanguard Small-Cap ETF (VB) (L4): 0,8% poměr nákladů, 6,82% průměrné roční výnosy za posledních 10 let
• iShares Russell 2000 ETF (IWM) (L8): 0.20% výdajový poměr, 5. 29% průměrné roční výnosy za posledních 10 let

(čtěte Co jsou některé z nejlepších fondů s malým indexem? a .

Zahraniční akcie

Existuje mnoho způsobů, jak investovat do koše zahraničních akcií. Můžete si zvolit fond země, regionální fond nebo světový fond. Pokud je vaším cílem diverzifikace, investice do fondu jedné země jsou podobné nákupu akcií jedné společnosti v S & P 500, neboť je považováno za vyšší riziko.

Oblíbenou volbou pro získání expozice mnoha trhům v jednotlivých zemích je fond, který sleduje index Morgan Stanley Capital Europe, Austrálie a index Dálného východu (MSCI EAFE). Jeho hrubá návratnost od 1. května 1994 činí 4,95%. Od roku 2002 se jeho nejlepší rok (2003) vrátil 39. 17% a jeho nejhorší rok (2008) se vrátil -43. 06%.

Investiční možnosti pro tuto třídu aktiv

• iShares MSCI EAFE Index ETF (EFA): 0. 33% výdajový poměr, 1. 71% průměrná roční výnosnost za posledních 10 let
• Vanguard MSCI EAFE ETF (VEA) : 0,9% poměr nákladů, -0. 91% průměrných ročních výnosů od založení v roce 2007

Při výběru zahraničního akciového fondu pro vaše portfolio, ujistěte se, že fond buď vylučuje společnosti ve Spojených státech, nebo že účtujete o podílů fondu ve vašem portfoliu na celkovém alokaci aktiv. Index MSCI EAFE vylučuje společnosti ve Spojených státech a zahrnuje zásoby velkých a středně velkých podniků ve vyspělých zemích. (Pro další čtení viz EFA: iShares MSCI EAFE Index ETF , VEA: Vanguard MSCI EAFE ETF a Vládní dluhopisy Dluhopisy s delšími termíny obvykle plati vyšší úrokové sazby než dluhopisy s kratšími termíny, ale protože mají vyšší riziko ztráty hodnoty inflace, kratší termínové dluhopisy mohou být bezpečnější sázka.

3měsíční bankovky

- Tyto krátkodobé dluhové závazky, podporované vládou Spojených států amerických, v průměru (geometrický) v průměru mezi lety 1928 a 2015 navrátily 3,45%, podle Damodarana.

Cenné papíry chráněné proti inflaci - poprvé vydávané v roce 1997, TIPS jsou dluhopisy indexované inflací. Mají pevnou úrokovou sazbu a pevný den splatnosti, ale jejich základní hodnota se zvyšuje nebo snižuje každý měsíc v souladu s mírou inflace. Tato investice je dobrá pro zachování hodnoty vašich peněz, ale ne pro zvýšení skutečné hodnoty vašeho portfolia. (Viz

Plánování odchodu do důchodu: Proč se skutečné míry návratnosti nejvíce .) 10-leté dluhopisy amerických státních dluhopisů - Od roku 1928 do roku 2015 tyto úročené federální vládní cenné papíry vrátily geometrický průměr 4,6% ročně, podle Damodarana. (Více informací naleznete v části

Proč 10leté měnové kurzy USA .) Do TreasuryDirect můžete přímo investovat do státních dluhopisů ve Spojených státech. aby jste zablokovali datum návratu a splatnosti, ale budete muset znovu investovat poloviční kupónové platby sami. Můžete také investovat do státních dluhopisů prostřednictvím vzájemných fondů a ETF, kde budete držet dluhopisy s řadou splatností a společnost fondu automaticky reinvestuje rozdělení dluhopisů.Je také snadnější dosáhnout diverzifikace s dluhopisovým fondem ve srovnání s nákupem jednotlivých dluhopisů. Investiční opce pro tuto třídu aktiv

iShares TIPS Bond ETF (TIP): 0. 20% poměr nákladů, 4. 48 % průměrné roční výnosy za posledních 10 let iShares 1-3 roky Treasury Bond ETF (SHY): 0. 15% poměr nákladů, 2. 36% průměrné roční výnosy za posledních 10 let iShares 3-7 (VFITX): 0,20% výdajový poměr, 5,09% průměrný roční výnos od roku 2007

Vnitřní pokladniční fond ETF (IEI): 0,15% průměrné roční výnosy za posledních 10 let

• Vanguard Short-Term Treasury Fund Akcie pro investory (VFISX): 0. 20% výdajový poměr, 2. 72% průměrné roční výnosy za posledních 10 let
• Schwab Short- Treasury ETF (SCHO): 0,8% poměr nákladů, 0,72% průměrná roční návratnost od založení fondu v roce 2010
• Schwab US TIPS ETF (SCHP): 0,7% návratnost od založení fondu v roce 2010
• Proč investovat do Zřejmé Ztráty?
• Nepochybně jste si všimli, že některé z těchto tříd aktiv mají mnohem lepší dlouhodobé výnosy než jiné. Pokud se vrátí S & P 500 o tolik lepší než MSCI EAFE, vrátí se například proč investovat do tohoto koše mezinárodních akcií vůbec? A pokud akcie s malým limitem nabízejí lepší výnosy než S & P, proč investovat do S & P?
• Velkou záležitostí s akciemi s malým limitem je volatilita a ekonomická citlivost, říká finanční poradce Paul T. Murray, prezident společnosti PTM Wealth Management v Chalfontu v Pa. "Zdá se pravda, že malé čepice nabízejí vyšší dlouhodobé ale mohou být zcela zbourány v recesi nebo ve výrazných poklesů na trhu, jako v letech 2000 až 2002 a 2007 až 2009. "
• Tyto společnosti jsou citlivější na hospodářské útlumy, říká Murray a obecně platí, zásoby nabízejí divokou jízdu ve srovnání s velkými společnostmi skupiny S & P 500.

Co se týče investic do EAFE (Morgan Stanley Europe, Austrálie a Dálný východ), Murray říká, někdy můžete udělat velmi dobře, a někdy jste vůbec nekompenzován za riziko, které jste vzali. Ale mohou se zigat, zatímco trh Spojených států se zagájí, a tak mohou nabídnout investorům celkově hladší jízdu.

Bottom Line

Investování do různých tříd aktiv, zejména prostřednictvím ETF nebo vzájemných fondů, může poskytnout širokou diverzifikaci, snížit riziko a zlepšit návratnost. Vzhledem k tomu, že akcie v USA, akcie s malým limitem, mezinárodní akcie a státní americké dluhopisy v USA fungují jinak, včetně některých z vašich portfolií, nabízíte možnosti, co prodávat na jakémkoli trhu.

Diverzifikace vám pomůže vyhnout se prodeji investic se ztrátou - nebo zmírnit vaše ztráty - což také pomáhá zachovat dlouhodobou hodnotu vašeho portfolia a udržuje vaše penzijní plány na správné cestě. (Další informace o tom, jak strukturovat portfolio důchodu, naleznete v části

Jak blízcí důchodci mohou odrazit tržní volatilitu

a

chránit penzijní peněžní prostředky od volatility trhu

.)