Vytváření značného hnízdího vejce je zásadním aspektem vytvoření bezpečného odchodu do důchodu a existuje několik faktorů, které musíte opatrně zvážit při hromadění majetku. Hlavním z nich je likvidita vašich různých investic. Likvidita jednoduše odkazuje na to, jak snadno můžete převést určitý majetek na hotovost, pokud potřebujete. Je to zvláště důležité při výběru hmotného majetku a tradičních investičních produktů, jako jsou akcie a dluhopisy.

Další informace o plánování odchodu do důchodu naleznete v našem tutoriálu: Základy plánování odchodu do důchodu.

Klady a zápory hmotného majetku

Hmotný majetek je majetek, který je fyzicky přítomen. To zahrnuje věci jako nemovitost, pozemky, vzácné kovy, měnu, starožitnosti a jiné sběratelské předměty, které oceňují hodnotu. Tyto druhy aktiv se mohou odvolat k nákupu a držení investora, který doufá, že bude prodávat s cílem získat zisk po řadě. Studie o věrohodnosti a úsudku USA Trust 2015 Insights on Wealth and Worth ukázala, že osm z deseti vysoce čistých investorů ve věku do 50 let buď vlastní nebo má zájem o přidání hmotného majetku do svého portfolia.

Existují určité jasné stránky investic do hmotného majetku z hlediska:

• Diverzifikace - Jednou z nejatraktivnějších aspektů investování do hmotného majetku je jejich schopnost zvýšit diverzifikace. Nemovitost například bývá více izolovaná od volatility trhu než akcie nebo dluhopisy. S výjimkou kolapsu trhu s bydlením se nemovitost obecně ukázala jako historicky stabilní investice.
• Návrat - Hmotný majetek má také potenciál poskytnout lepší míru návratnosti oproti svým nehmotným protějškům. Realitní investiční fondy (REIT) například v letech 1971 až 2015 dosahovaly v průměru 13% ročního výnosu. Standardní a Poorova 500 v průměru za stejné období dosahovala průměrného výnosu 11%.
• Izolace proti inflaci - Inflace může být investičním zabijákem, pokud jde o výši kupní síly, kterou nabízí vaše úspora. Když je inflace vysoká a dolar ztrácí hodnotu, vzácné kovy jako zlato a stříbro mají větší pravděpodobnost, že budou mít svou hodnotu. Od roku 1900 dolar ztratil zhruba 98% své kupní síly ve srovnání se zlatem, což dokládá, proč tolik investorů nalézá drahé kovy, které jsou atraktivní.
• Potenciál příjmů - Hmotné investice mohou být použity k vytvoření stabilního peněžního toku, což je něco, co oceníte při odchodu do důchodu. Získání dodatečných peněz, které přicházejí každý měsíc z druhého domova, který si pronajmete, nebo část zemědělské půdy, kterou si pronajmete, může být příjemným doplňkem vašich stávajících úspor nebo dávek sociálního zabezpečení.

Největší nevýhodou spojenou s hmotným majetkem je jejich likvidita - nebo její nedostatek.Pokud potřebujete hotovost rychle a většina majetku je vázána na něco jako dřevostavba, nalezení kupujícího v krátkém pořádku může být velmi obtížné. Dokonce i když zjistíte, že někdo má zájem o koupi nemovitosti, potenciální kupující se může pokoušet o snížení ceny za požadovanou cenu, pokud získá pocit, že jste zoufalý na vyložení investice. To je místo, kde se klasické investiční nástroje mohou ukázat jako cenná součást penzijního plánu.

Akcie, dluhopisy a jiné investiční nástroje

Cenné papíry, jako jsou akcie, dluhopisy, podílové fondy, fondy peněžního trhu a vkladové certifikáty (CD), jsou klíčovou součástí jakéhokoli portfolia penzijního připojištění. Ve srovnání s nemovitostmi nebo měnou mají tyto aktiva hranici, pokud jde o likviditu. Pokud jste v určité společnosti nahromadili značné množství akcií, například můžete prodat své akcie na trhu a během několika málo pracovních dnů mít na vašem účtu hotovost. Totéž platí pro podílové fondy nebo fondy peněžního trhu. Společným tématem mezi těmito typy investičních nástrojů je to, že je lze snadno převést na hotovost. Nejste uzamčeni do delší doby držení, jak byste byli s REITem nebo majetkem.

Je třeba si uvědomit, že i když jsou tyto investiční nástroje mnohem likvidnější než hmotná aktiva, nejsou vytvořeny stejné. Individuální rizikový profil a míra návratnosti se mohou v jednotlivých třídách aktiv značně lišit. Na jednom konci spektra máte akcie, které mají tendenci přinést větší výnosy, ale jsou také nejvíce ohroženy výkyvy na trhu. Na druhém konci jsou dluhopisy, CD a podobně, což jsou mimořádně bezpečné investice, ale kompromis znamená přijmout nižší míru návratnosti.

Bottom Line

Obě kategorie aktiv mají své silné body. Ať už byste měli investovat do jednoho, do druhého nebo do obou, záleží v konečném důsledku na vašem investičním stylu a vašich dlouhodobých úsporných cílech. Zvýšená likvidita investičních nástrojů, jako jsou akcie a dluhopisy, je určitě atraktivní, pokud chcete, abyste mohli rychle dostat peníze do důchodu. Současně může hmatatelný majetek fungovat jako zajištění proti inflaci a výkyvům na trhu, takže je důležité zhodnotit, jak se mohou vzájemně doplňovat ve vašem penzijním portfoliu.

Pokud má vaše portfolio značný podíl na hmotném majetku, ujistěte se, že má dostatek likvidity, takže můžete provádět pravidelné výběry, které chcete podpořit - a že jste uvažovali o tom, kdy a kdy chcete likvidovat hmotné položky, které chcete přidat váš příjmový tok. To je místo, kde může finanční poradce pomoci. Co je pro vás nejlepší strategie pro odchod do důchodu? vám poskytne některé faktory, které je třeba zvážit.