V komplexním světě obchodních systémů existují dva typy lidí: programátoři a obchodníci. Navrhování obchodního systému je výzva, která vyžaduje komplexní programovací zkušenosti a dovednosti. Ale navrhování systému, který skutečně dělá peníze, vyžaduje vynikající pochopení trhů, technické ukazatele, sentiment investorů a celou řadu složitých datových vzájemných vztahů.

Tak kde má programátor bez obchodních zkušeností instrukce? Od obchodníka, ale úspěch systému závisí na tom, jak dobře obchodník může programátorovi sdělit, co má systém dělat, a pak na to, jak je programátor schopen přenést požadované akce do programovacího kódu.

Programátor / obchodník hybrid je odstup od plemene. Jedná se o někoho, kdo po obchodování s reálnými penězi ví, co je zapotřebí k vytvoření vítězného systému obchodování a také má programovací dovednosti, aby strategii dal do kódu. Taková osoba nemá žádné nedorozumění nebo překládání. Robert James Deadman, prezident společnosti Trading Systems Analysis Group (TSAGroup), je takový jedinec.

Jako obchodník, který navrhuje systémy, má Deadman, který má 12 let zkušeností z obchodování, jiný přístup k obchodování než většina, která hraje na trzích. Nejen, že musí vytvářet strategie, které pracují v obchodní aréně, ale musí je také moci přeložit do programového kódu tak, aby si je mohli klienti obchodovat. To znamená, že musí vyčerpávajícím způsobem testovat své strategie, aby zajistil, že budou fungovat.

Poradce obchodníka
Jaké je nejdůležitější kritérium obchodního systému podle Deadman?

"Většina obchodníků považuje ziskovost za nejvyšší prioritu, ale profesionálním obchodníkům a správcům peněz, zachování kapitálu nebo omezování ztrát je předposlední," říká.

Kandidáti musí prokázat řadu podmínek před tím, než jsou zváženi.

Deadman pokračuje: "Při hledání robustních systémů používáme parametr nazvaný efektivita obchodu. Jak systém funguje, když je na trhu proti strategii nákupu a držení? K tomu potřebujeme obchodní systémy, které překonávají nákup a držení Pak se podíváme na obchody, které zachovávají kapitál. "" Co je zastavení ztráty obchodu? "" Nakonec se podíváme na ziskovost. "

"Mnoho novějších obchodníků učinilo chybu, že je zcela znepokojena ziskovostí, přičemž ignoruje maximální ztráty z úbytku a ztráty systému. může mít maximálně výnosný obchod o 30%, ale chcete ho obchodovat, pokud je zastávka ztráta 20%? Nechci.Měla bych mnohem raději obchodovat s mírnějším systémem s průměrným 15% ziskem a 5% zastavením "" Hlavním rozdílem mezi profesionálem a neprofesionálem je to, že ten druhý se snaží proniknout do domácího běhu a zároveň ignoruje kumulativní účinky ztrát.Jaké je dobré mít systém, který činí 50%, ale v příštích pěti obchodech ztrácí 15 až 20% na obchod? Pokud by pro to udělal, byl by v krátké době mimo podnik, "říká Deadman.

Příklady obchodování

Zde je příklad toho, co má na mysli: Když byl nejnovější produkt společnosti TSA nazvaný Trade Oracle ™ aby prohledala skupinu akcií, přihlásila se služba Zix Corporation (ZIXI), bezpečná služba elektronické pošty. Vykázala působivý čtyřletý výnos 900% z celkového počtu 26 obchodů, z toho 21 vítězů , historická úspěšnost vyšší než 80% a riziko / odměna, měřená maximálním výhrou na ztráty, od 102 do 19 nebo více než 5: 1. Rozhodně měl všechny známky vítěze
Obrázek 1 - Denní graf společnosti Zix Corp. (ZIXI), která zobrazuje zelené nákupy a červené šípy prodávají. Křivka vlastního kapitálu v procentech v horním okně vypadá také působivě. .

Ale to nebyl obchod, který by Deadman uvažoval a důvod je prostý: Zkoumání obchodní historie (viz obr. 2) ukázalo projekt Zastavení ztráty 63%.

"Ačkoli systém v minulosti vyčerpal spoustu peněz hypoteticky, nebudu zvažovat obchod, u něhož stop-ztráta nebo riziko představuje 10%, natož 63%," říká. špatné obchody, mé peníze jsou pryč a je zpátky na čtverec. "

Obrázek 2 - Výpis odborných komentářů z obchodů se ZIXI pomocí histogramu MACD; Obchodní systém Oracle 45 zobrazuje kompletní obchodní výsledky.

Jaký druh obchodů má Deadman? Zde je obchod, který vlastně udělal ve stejnou dobu. Společnost Medco Health (MHS) přišla do skenu více než 7 000 akcií, které denně provádí za použití dat na konci dne a poté skenuje kandidáty pomocí aplikace Trade Oracle. Systém, který našel akcii, byl 10denní breakout. Historická úspěšnost byla 58%, z toho celkem 34 obchodů, z nichž 14 bylo poražených a riziko / odměna 7, 4 až 2, 7 nebo mírně méně než 3: 1. To vypadalo anemicky ve srovnání se ZIXI, důležitý parametr byl splněn: maximální stop-ztráta byla jen 1,6%.

Emocionální záchrana

"Používám Reuters na konci dne a chci systém, který nemusím sledovat celou dobu, když jsem v obchodě, protože nejsem obchodník s dny. Pokud ztratím 1,6%, není to velký problém, vystupuji následující den a pak hledám další obchod, "říká Deadman.
"Největším problémem, kterým čelí většina obchodníků, jsou jejich emoce. Jakmile vím, že jsem maximálně nevýhodná, mohu na to zapomenout a jen sledovat signály. Stres je v mé prospěch a pokud to jde proti mně, jsou mé peníze chráněny a ještě budu mít peníze na další obchod. "

Pro Deadman je to strategie, která znesnadňuje všechny" zbytečné emoce " rovnice.

Obr. 3 - Denní diagram MHS zobrazující křivku vlastního kapitálu v procentech v horním okně a nákup, prodej a výstup signálu v hlavním okně. Graf poskytovaný Metastock a signály obchodního systému společnosti Trade OracleTM.

"Nechápejte mě špatně, chtěl bych na velkých vítězů investovat stejně jako kdokoliv jiný," říká Deadman. "Ale na rozdíl od většiny maloobchodníků, ziskovost není na seznamu priorit první, ale třetí. Dobrý je domácí běh, pokud v době, kdy to jde, nejsem ve hře? Volbou obchodů, které zachovávají kapitál, je-li velká výhra, je to bonus, který není nezbytný pro vydělávání peněz na trzích. "

Zůstaňte naživu zachováním kapitálu

Deadman říká, že navrhování systémů ho donutilo nejen k tomu, aby byl více disciplinován ve svém vlastním obchodování, ale také začlenil své filozofie řízení peněz do svých programů. Pokud jeho systémy pro něj pracují při obchodování s reálnými penězi na trzích, ví, že budou pracovat pro své klienty.
Zdůrazňuje však, že je důležité najít systém, který by vyhovoval riziku a osobnosti každého jednotlivce. Jakýkoli dobrý systém by měl mít flexibilitu pracovat bez ohledu na cíle obchodníka a je důležité, aby neztratil z dohledu vaše priority.

Pokud není zachování kapitálu nejdůležitějším faktorem ve vašem systému, je pravděpodobné, že skončíte s nehodou tržnice s vysokými sázkami na trhu.