Existuje obecně dva důvody k nákupu finančního poradenství, podle Michaela Kitcese na jeho blogu Nerd's Eye View: "Je nákup finančního plánování praxe dobrým způsobem, jak začít jako finanční plánovač? "Prvním důvodem je získání nebo sloučení s jinou firmou za účelem zvýšení výnosů a rozsahu. To obecně platí pro větší praxi nebo instituci. Druhým důvodem je, že nový plánovač se snaží začít podnikat a nechce z praxe budovat praxi. Nákup firmy může být častější u změn kariéry s existujícími finančními závazky.

V obou případech existuje důkaz, že zadržování klientů a získání plných výhod během akvizice a bezprostředně po něm je obtížné. Jason Carroll z Live Oak Bank v článku o investičních zprávách popisuje běžné nástrahy, ke kterým dochází při získávání finančního poradenství. Patří mezi ně významné odchodné zaměstnance, klienti směřující ke dveřím, prodejci, kteří se vydávají na obchody, a skutečné výhody akvizice se ukázaly jako nevýhodné. Společnost Carroll dále uvádí výsledky průzkumu skupiny Aite Consulting Group za rok 2012, který uvádí, že 33% poradců, kteří si zakoupili zavedenou praxi, připustilo, že si uchovalo méně než 50% klientské základny prodávajícího.

Pokud uvažujete o nákupu poradenství v oblasti finančního poradenství, je prvním velkým krokem provedení Vaší due diligence. Nezapomínejte na nic, zkontrolujte a znovu zkontrolujte knihy a dejte si pozor na potenciální nástrahy. Aby akvizice uspěla v praxi, musí být pro kupujícího téměř dokonalá. Poznávání prodejce, zaměstnanců a operačních postupů v praxi, které máte zájem koupit, jsou mimořádně důležité. Ujistěte se, že máte jasnou odpověď na všechny vaše otázky a obavy dříve, než se dostanete blízko k dokončení transakcí. (Další informace naleznete v tématu: Tipy pro nákup finančního poradenství.)

Proveďte audit kultury

Každá firma má svou vlastní kulturu, hodnoty, pracovní styly a taktiky. Lidé, kteří chtějí koupit podnik, mají také své vlastní očekávání, jak by měla být společnost spravována, a tak existuje možnost konfliktu ještě před zahájením transakce.

Kromě možných neshod, které jsou způsobeny různými filozofiemi řízení, existují další negativy, které přicházejí s myšlenkou prodeje. Fúze a akvizice vyděsit stávající klienty a zaměstnance. Zaměstnanci se obávají, že ztratí práci. Klienti, kteří se přihlásili s jednou firmou, se potýkají s myšlenkou, že jejich účty budou zpracovávat společnost, kterou si nevybrali.

Jasná komunikace a trpělivost jsou rozhodující pro zvládnutí tohoto procesu. Kupující se musí setkat s prodávajícím a zaměstnanci, aby zjistil podnikatelský étos ve firmě. Následně musí nabyvatel plně pochopit klientské protokoly a vyhodnotit stávající procesy. Všechny zúčastněné strany musí pochopit, v jaké fázi se akvizice nachází a jak probíhá vše. Transparentnost minimalizuje obavy a obavy zaměstnanců a klientů. Pokud není kultura vhodná, nemějte strach odejít. (Další informace naleznete v části Tipy nejlepších manažerů pro vaši finanční poradenskou praxi.)

Ověřte správnost finančních prostředků na obou koncích

Prodávající a kupující musí být oba v silném finančním stavu. Pokud je nákup financován dluhem, pak musí být dostatek hotovostního toku pro splácení dluhu. Nabyvatel by měl najmout účetního, který by zkoumal knihy a hledal udržitelný příjem, stejně jako všechny červené vlajky. Scénáře, které jsou klíčové. Při získávání firmy zvážíte limity, kolik klientů může být ztraceno při zachování solventního řešení. Pokud se například dohoda zhoršuje se ztrátou 25% klientů praxe, kupující bude schopen vidět způsoby, jak vyrovnat ztrátu příjmů.

Při zkoumání financí se učí a pochopí, jak firma vydělává peníze. Účtují procentní poplatek na základě spravovaných aktiv, hodinové sazby nebo jsou kompenzovány na modelu založeném na provizi? Podívejte se na vývoj příjmů a výdajů. Prozkoumejte udržitelnost současných toků příjmů. (Další informace naleznete v tématu: Nejlepší tipy pro personální poradenství v oblasti finančního poradenství.)

Zkontrolujte veškeré náklady pečlivě. Zeptejte se sami sebe, zda se zdají být rozumné a zda se pravděpodobně zvýší. Jsou firmy kompenzace struktury, režijní a provozní výdaje pravděpodobně zůstanou ploché nebo zvýšit? Při získávání finanční poradenské firmy je velmi důležité zajistit, aby investice byla užitečná tím, že se podíváte pod finančním hoodí, stejně jako při nákupu jednotlivých akcií nebo jiného druhu podnikání.

Vytvořte přechodový plán

Jakmile se rozhodnete, že si určitě chcete koupit, ujistěte se, že papíry jsou přezkoumány právníkem, který má zkušenosti s akvizicemi. Zaznamenejte očekávání jednotlivých stran. Zapojte pracovníky a další poradce v této fázi, abyste se ujistili, že se s novou organizací cítí dobře. Položky, které je třeba zvážit, jasně definované povinnosti zaměstnanců, revidované obchodní postupy a hierarchie zaměstnanců. Když všechny zúčastněné strany pracují společně, máte pravděpodobnější hladký přechod.

Pokud prodávající opustí firmu, musí dát novému majiteli vhodný úvod ke každému stávajícímu klientovi. Zachování klientů je klíčem k udržení peněžních toků. Stejně jako stávající zaměstnanci a poradci musí být součástí přechodové diskuse, musí se zákazníci cítit přesvědčeni, že kvalita služeb, které obdrží, bude pokračovat nebo se bude zlepšovat v rámci nového řízení. Ujistěte se, že se cítí pečlivě a zajišťují, aby byli dobře informováni.Požádejte klienty o sdílení jakýchkoli otázek nebo obav, které by mohly mít, abyste obešli a minimalizovali potenciální výstupy.

Bottom Line

Chcete-li uskutečnit akvizici, musíte mít čas. Nezapomínejte na červené vlajky, ať už jsou malé. Ujistěte se, že dvakrát zkontrolujete vaše zjištění a předpoklady s důvěryhodnými profesionálními kontakty. Nakonec nezapomeňte, že se můžete vždy vrátit z dohody a hledat další podnikání, pokud si nejste jisti, že jste získali. (Další informace naleznete v tématu: Jak najít bohatší finanční poradce.