Ronald Tussey, stejně jako mnoho zaměstnanců, důvěřoval zaměstnavateli, aby zajistil, že jeho investice 401 (k) budou řádně spravovány. Ale on brzy zjistil, že 401 (k) výdaje mohou dát na důchodové spoření. Nakonec si najal advokáta a podal žalobu proti ABB Inc. - soudní žaloba, která se stala orientačním bodem, který odhalil nadměrné náklady v mnoha plánech 401 (k).

Panel expertů na summitu 401 (k) v San Diegu, který se konal v březnu 2005, diskutoval o probíhajících právních rizicích, která by mohla ovlivnit penzijní plány a jejich finanční poradce, včetně neúspěchu okamžitě dodržovat pravidla o zveřejňování poplatků v ještě menších 20 USD miliony až 50 milionů dolarů. S těmito soudními spory by se finanční poradci měli seznámit s potenciálními riziky.

Pane. Tussey (a pravděpodobně i miliony dalších, kteří se podíleli na programech 401 (k)) bylo řečeno, že jeho plán splácení úspor je "volný", a to navzdory skutečnosti, že zprostředkovatelé odpočítali výdaje. Podle Demos think-tank, vysoké náklady 401 (k) mohou stát za průměrnou domácnost až 155 000 dolarů za celý život. Bohatější domácnosti s vyššími příjmy by mohly vidět až 278 000 dolarů ztracených z poplatků.

Federální vláda požaduje, aby všechny plány 401 (k) jasně zveřejňovaly poplatky účastníkům plánu. S množstvím různých poplatků, z nichž mnohé mohou být velmi obsáhlá, je důležité, aby finanční poradci pečlivě zvážili své možnosti před tím, než se zavázali k určitému plánu. Musí také zajistit, aby správně zveřejnili všechny tyto poplatky plánovat účastníky, aby se zabránilo jakémukoli nedorozumění. (Pro související čtení viz: Skryté poplatky v 401 (k) s .

Navigace poplatků

Poplatky účtované programem 401 (k) závisí do značné míry na jeho velikosti a složitosti. Zatímco zveřejnění poplatků ministerstva práce vstoupilo v platnost před dvěma lety, tato zveřejnění neříkají finančním poradcům ani účastníkům plánů, kolik je příliš mnoho, pokud jde o poplatky. Poradci by měli pečlivě zvážit všechny tyto poplatky při rozhodování jménem svých klientů. (Pro související čtení viz příručku ministerstva práce o poplatcích 401 (k).

Některé z nejběžnějších typů poplatků zahrnují:

Poplatky za vedení záznamů

• - Tyto poplatky by se neměly nutně zvyšovat vedle aktiv, protože práce držitele záznamu se podstatně neliší. Sdílení příjmů
• - Tyto poplatky se vyskytují, když správci fondů sdílí s ostatními poskytovateli některé poplatky obdržené z finančních výdajů. Poplatky za retailový fond
• - Tyto poplatky by neměly existovat ve většině plánů 401 (k), protože mají přístup k institucionálním ETF s nejnižšími náklady. Zatížení / provize
• - Jedná se o poplatky za nákup finančních prostředků, které mohou v dlouhodobém výhledu rychle profitovat. 12b-1 Marketingové poplatky
• - Jedná se o poplatky za marketing, které některé poplatky účtují za účelem zvýšení vlastního bohatství. Poplatky za pojištění, poplatky za obal a náklady na transakce - Jedná se o další druhy poplatků, které by se finančními poradci obvykle vyvarovali.
• Kromě těchto poplatků musí také poradci pečlivě zvážit poplatky účtované podílovými fondy, které plány drží. Některé plány 401 (k) obsahují majetkové podíly, které mohou účtovat vyšší nákladové poměry než jiné, což znamená, že účastníci plánu platit vyšší poplatky jinými způsoby. Nejlepší plány obvykle používají nízkorozpočtové indexové podílové fondy, které generují konzistentní tržní výnosy za nízkou cenu. (Pro související čtení viz:

Jak zahrnout ETF v klientském 401 (k) .) Pohled dopředu

Nejvyšší soud souhlasil se slyšení 401 (k) v. Edison International), která bude záviset na tom, zda mají sponzoři plánu povinnost sledovat nabídku finančních prostředků po uplynutí šestiletého statutu omezení v rámci ERISA (žaloba byla původně podána v roce 2007). Pokud soud rozhodne ve prospěch zaměstnanců, mohl by otevřít podzemní vrata do soudních sporů v důchodovém systému. (Pro více informací viz:

401 (k) Poplatky, které potřebujete vědět .) AARP, centrum pro práva na důchodové pojištění a generální advokát USA lobují jménem účastníků plánu, povinnost sledovat investiční vhodnost je naprosto nezbytná pro zajištění důchodového zabezpečení a neměla by být ukončena poté, co byly finanční prostředky v plánu v průběhu šesti let - libovolný časový rámec.

Ve věci pana Tusseyho po více než šesti letech soudního řízení federální soud v Missouri rozhodl v březnu 2012, že společnost ABB a její záznamník Fidelity Investments porušily své svěřenské povinnosti vůči plánu a účastníkům a byly odpovědné za 37 milionů dolarů v náhradě škody. St. Louis Court of Appeal potvrdil rozsudek ve výši 13 dolarů. 4 miliony účastníků plánu na náhradu škody. (

) Botttom Line poradci zaměřeni v těchto oblastech by si měli být jisti, že používají svou kupní sílu, aby získali nejlepší možný 401 (k) se zabývá jejich zaměstnanci, aby se vyhnuli problémům. Zatímco případ Nejvyššího soudu je spíše o statutu omezení, mohlo by dojít k mnoha důsledkům z jakýchkoli rozhodnutí, pokud jde o způsob, jakým jsou tyto záležitosti řešeny v nadcházejících letech, a politiky, které by měly být v důsledku toho zavedeny. (Více viz:

Způsoby řezání 401 (k) Výdaje

.