Při budování důchodového portfolia je prvním významným krokem zjištění, kolik dodatečných příjmů budete potřebovat, a přidáte k návratové částce, kterou chcete dosáhnout. Navíc tento krok musí jít ruku v ruce s hodnocením vašeho osobního rizikového profilu: to je úroveň rizika, kterou investor považuje za přijatelný. Zpravidla platí, že větší riziko vyžaduje větší návratnost k přitahování investorů. Každý potenciální investor, který se pokusí zřídit vhodné portfólio pro odchod do důchodu pro své potřeby, ale také s tolerancí vůči riziku, musí proto důkladně informovat o kompromisu rizika a výnosu. Riziko návratného výnosu se vztahuje na zásadu potenciálních návratů, která se zvyšuje spolu se zvýšeným rizikem (přímo související). To znamená, že čím nižší je míra rizika spojená s investicí, tím nižší je očekávaná návratnost a naopak. (Pro související čtení viz: ETFs Designed for Retirement Income .)

Tento obchod znamená, že investoři si musí dobře uvědomit svou toleranci vůči riziku předtím, než rozhodnou o tom, jak velký návrat chtějí se svým portfoliem investic. I když je pravda, že jediný způsob, jak dosáhnout návratů, je skutečně riskovat, každý má svůj vlastní limit na to, co je pro ně moudré. Sečteno a podtrženo; nicméně zůstává, že neexistuje žádná šance na návrat nebo zisk z investice bez rizika. Takže cílem většiny investorů není vyhnout se riziku úplně. Místo toho je cílem dosažení správné rovnováhy mezi potenciálním ziskem a rizikem. (Pro více informací viz: Finanční koncepty: Risk / Return Tradeoff )

Hledání vhodného zůstatku je jednodušší, než je hotovo. ETF s cennými papíry generujícími příjmy, jako jsou akcie nabývající dividendy nebo dluhopisy s pevným úrokem, mohou potenciálnímu investorovi pomoci při budování diverzifikovaného důchodového portfolia. Jak již bylo uvedeno, znalost vašeho rizika a návratu potřebuje nejprve způsob, jak jít. Je to proto, že to, co potřebujete k dosažení vašeho návratu přímo určuje, kolik rizika budete muset převzít. Tyto znalosti vám také pomohou učinit moudřejší volby o dalších aspektech vašeho investičního portfolia, jako jsou typy aktiv, které chcete rozdělit, a typy ETF, které budete nakonec investovat.

Zde je jednoduchý příklad: spíše konzervativní investor by mohl rozdělit takto (20% akcie, 60% dluhopisy, 10% alternativy a 10% hotovost); (45% akcie, 40% dluhopisy, 12% alternativy a 3% likvidita v hotovosti). Nicméně samozřejmě samo o sobě není dostatečné rozdělení aktiv. To jednoznačně závisí na druhu cenných papírů, které jsou spojeny v každém ETF, protože se vždy doporučují postupy profesionálního řízení rizik.

Následující článek podrobněji zkoumá tři potenciální ETF, které mohou být vhodné pro portfolia důchodců. Tyto tři fondy zahrnují zaměření na fixní výnosy, vlastní kapitál a investiční variantu pro více aktiva.

Zaměření na fixní důchody: DI US ETF - Pimco Diversified Income Active

Tato konkrétní ETF se pokouší dosáhnout svých cílových výnosů investováním minimálně 65% aktiv portfolia do cenných papírů s pevným výnosem různých a různorodých splatností dosáhnout přiměřené diverzifikace. Správcovskou společností je společnost Pacific Investment Management Co LLC (současným správcem fondu je společnost Curtis A Mewbourne) a fond byl založen dne 22. ledna 2014. Pokud jde o přidělení aktiv, fond přichází s hlavním podílem v korporátních cenných papírech (cca 53,70%), dále vláda (cca 22,80%), peněžní trh (cca 11%) a hypoteční cenné papíry (cca 10%). ETF přichází s poměrem nákladů 0,85 a má celkový objem aktiv 36 dolarů. 27 milionů k 3. květnu 2016, podle agentury Bloomberg.

Zaměřeno na Equity: VYM US ETF - Vanguard High dividendový výnos

Tento ETF stopy a snaží se napodobit výkon High Dividend FTSE Index, index společností s kmenových akcií, které mají obecně vyšší než průměrná vyplatit. Váží cenné papíry, které drží v ETF, metodou tržní kapitalizace. Současným vedoucím odboru ETF je Michael Perre z Vanguard Group. S velkým podílem okolo 99,66% se ETF zaměřuje na akcie přísně. Pokud jde o geografické přidělení, zaměřuje se pevně na Spojené státy (cca 98,68%). Datum vzniku fondu bylo 16. listopadu 2006 a od 3. května 2016 má tato ETF spravovaný majetek kolem 13, 125 milionů dolarů. Rozpočtový poměr pro tento fond je 0. 09. (Více viz také: Generování příjmů při odchodu do důchodu pomocí ETF .)

Možnost multi-asset: IYLD US ETF - iShares Morningstar Multi-Asset Income Index

Cílem ETF je sledovat a replikovat výnosnost a cenový výkon indexu Multi-Asset společnosti High-Income společnosti Morningstar. Díky své globální geografické a smíšené přidělené orientaci má tato ETF celkový objem aktiv okolo 222 USD. 75 milionů k 3. květnu 2016. Fond spravuje poradce fondu BlackRock a manažerka ETF je Karen Uyehara. Pokud jde o rozdělení aktiv, fond přichází s hlavním podílem v korporátních cenných papírech (cca 50%), následované akciemi (cca 30%), přednostními cennými papíry (cca 9,7%) a vládními cennými papíry (cca 6% 6%). Nákladový poměr tohoto ETF se rovná 0. 60. (Bloomberg databází)

Bottom Line

Tyto tři ETF jsou zajímavé možnosti pro všechny, kdo chtějí vytvořit portfolio odchodu do důchodu. To ovšem neznamená, že byste měli investovat do nich bez předchozí konzultace s finančním poradcem. Provádění vlastní due diligence před investováním do akcií, dluhopisů, ETF nebo jiných cenných papírů zůstává mimořádně důležité.