Systematické riziko neovlivňuje pouze určitou populaci nebo průmysl; ovlivňuje celkový trh. Systémové riziko vždy existuje, protože společné nepředvídatelné faktory mohou ovlivnit celý trh. Například ekonomické a politické faktory jsou často nepředvídatelné a mohou ovlivnit celkový trh.
Dobrou mírou systematického rizika je beta, která měří volatilitu cenného papíru ve srovnání s celkovým trhem. Investoři mohou využít beta k měření toho, které cenné papíry budou nejvíce ovlivněny systematickým rizikem.
Beta měří systematický rizikový zájem s cenným papírem nebo portfoliem vzhledem k trhu. Beta je vypočtena měřením kovariance tržních výnosů s výnosem akcií nebo portfoliem oddělenými odchylkou tržní výnosnosti. Beta trhu je 1 a zda je jistota větší nebo menší než 1, může investorům poskytnout obecnou představu o tom, které cenné papíry budou nejvíce ovlivněny systematickým rizikem.
Předpokládejme například, že investor měří beta technologické zásoby ve vztahu k Nasdaq Composite. Investor vypočítává beta technologické zásoby, která má být 4. Akcie jsou považovány za vysoké beta, protože jsou větší než 1. Pohyb technologie technologií bude obecně ve stejném směru jako Nasdaq Composite, ale s vyšší velikostí.
Předpokládejme, že trh za posledních pět let zažívá technologickou bublinu. Investoři však ztrácejí zájem a ocenění akcií se vrátí k průměru. To způsobí, že Nasdaq Composite podstatně poklesne. Cenové papíry a portfolia s beta větším než 1,0, ve srovnání s Nasdaq Composite, budou toto systematické riziko nejvíce postiženy.
Jaký je rozdíl mezi přirozeným rizikem a systematickým rizikem?
Dozvíte se o inherentním a systematickém riziku, o dvou typech rizika, které ovlivňují investice, o rozdílech mezi nimi a o tom, jak může být riziko každého z nich sníženo.
Jaký je rozdíl mezi systémovým rizikem a systematickým rizikem?
Systémové riziko se obecně používá v souvislosti s událostí, která může způsobit kolaps v určitém odvětví nebo ekonomice, zatímco systematické riziko se vztahuje na celkové tržní riziko. Systémové riziko nemá přesné vymezení, mnoho z nich používalo systémové riziko k popisu úzkých problémů, jako jsou problémy v platebním systému, jiné používaly k popisu ekonomické krize, která byla způsobena selháním ve finančním systému.
Jaké druhy investic jsou povoleny v kvalifikovaném důchodovém plánu a jaké druhy jsou zakázány?
Obecně platí, že povolené investice do kvalifikovaných plánů zahrnují veřejně obchodované cenné papíry, nemovitosti, vzájemné fondy a fondy peněžního trhu. Některé plány dokonce umožňují investování možností. Ujistěte se, že vždy naleznete plánový dokument, který bude obsahovat popis investičních možností v plánu a popis všech omezení.