Finanční poradci dnes mají několik různých platforem, z nichž si mohou vybrat, pokud jde o řízení jejich podnikání. Někteří účtují pouze provize, zatímco jiní účtují poplatky a provize za své služby. Dnes se ale mnozí poradci nyní rozhodli, jet své makléře-dealery úplně odjet a provozovat jen praxi. Některé firmy navíc poskytují pojištění a renty na základě provize, jiné se však tento přístup vyhýbaly a přijaly holistickou strukturu pouze pro všechny produkty a služby, které nabízejí.

Poplatky vs. provize

Plánování poplatků může poskytnout jak finančním plánovačům, tak klientům několik klíčových výhod oproti plánu založenému na provádech. Jedním z nejzřejmějších výhod pro klienty je to, že vědí přesně, co platí a dostávají za své peníze. Většina poradců na základě poplatků účtuje buď hodinový poplatek nebo paušální poplatek za poskytnuté služby. Existuje malý nebo žádný jemný tisk, který se musí snažit najít a číst v únavných prospektech nebo jiných prodejních materiálech, které mohou odhalit podstatné dodatečné poplatky nebo pokuty, které by poradce mohl zanedbávat v době nákupu. (Další informace naleznete: Jak poradci mohou bojovat se zmenšenými poplatky za správu .

- Mnoho registrovaných investičních poradců (RIA) také strukturuje své poplatky jako procento spravovaných aktiv (AUM), které přímo sladí své finanční zájmy s klientem, jelikož jejich procento se zvýší proporcionálně jako jejich klienti "finanční prostředky rostou v průběhu času. Poradci, kteří pracují na provizi, se často setkávají s pokušením nadměrně obchodovat s účty svých klientů, aby generovali přiměřené příjmy. A protože se RIA zpravidla vždy zaplatí za to, že poskytují to, co nabízejí bez ohledu na strukturu svých poplatků, mají také větší tendenci poskytovat klientům doplňkové služby, jako je komplexní finanční plánování a analýza sociálního zabezpečení. Mnoho plánovačů založených na provádech nemá tendenci nabízet tento druh služeb bez transakcí, protože pro ně nemohou přímo generovat žádné příjmy. Klienti mohou také jednodušeji odpočívat, protože vědí, že RIA jsou drženy na přísné fiduciární úrovni, která vyžaduje, aby bezpodmínečně umístily zájmy svých klientů před vlastními, bez ohledu na všechny ostatní faktory. Dokonce i RIA, které také nabízejí pojištění a renty na základě provize, jsou povinny dodržovat tento vysoký standard při používání těchto produktů. Projektanti, kteří jsou placeni výhradně za provizi, musí splňovat pouze normu mnohem nižší způsobilosti, která pouze zkoumá vhodnost určitého produktu nebo investice pro zákazníka na základě jednotlivých transakcí. Navíc média s nadšením propagovala veřejnost několik posledních let pouze poradci, kteří je nabízejí honorář, a považují je za bezpečné útočiště pro nevzdělané spotřebitele, kteří nechtějí, aby se stali kořistí bezohledných predátorských prodejců.(Další informace naleznete v části

Tipy pro poradce, kteří chtějí rozvíjet jejich praxi .

Struktura založená na poplatcích může také často poskytovat klientům další daňovou výhodu, neboť cokoli, co vyplácejí z kapsy, může být uvedeno jako různé investiční náklady na schéma A pro ty, kteří jsou schopni k rozpisu položek. Komisionáři se používají ke snížení nákladové základny kapitálových zisků, ale nemohou být uvedeny samostatně na čísle 1040. Je třeba poznamenat, že mohou existovat časy, kdy investoři skutečně uskuteční větší úspory z provizí než poplatky zaplacené z kapsy, v závislosti na typu z účtu, který byl použit, počtu uskutečněných transakcí, množství získaného zisku a daňové pásmo investora.

RIA jsou také často snazší, pokud jde o dodržování pravidel regulátorů. Útvary pro dodržování předpisů u makléřů vyžadují Úřad pro finanční regulaci (FINRA), aby sledovali ty registrované zástupce s původními záznamy stejně tak jako ti, kteří vynaložili impozantní kázeňskou historii z množství neshod, které se dopustily. Ale tento typ odpadlícího chování je mnohem obtížnější se dostat pryč pod fiduciární statuty, a ti kdo pokusí se tak učinit mohou rychle dostat jejich RIA licenci odvolána. RIA mohou mít mnohem snazší čas, aby získali prodejní a marketingové materiály schválené a často mají mnohem větší svobodu v tom, co jim mohou dovolit. Model RIA také často přichází s větší byrokratickou jednoduchostí, což umožňuje plánovačům trávit více času rozšiřováním svých obchodů a obsluhou svých klientů. (Pro více informací viz:

Klíčové kroky k budování skvělého finančního plánování . Tisíceletí

Stejně jako ti tisíciletí začali dokončit své vzdělání a hledat práci, stávají se že si přejí od svých projektantů jiný typ finančních služeb a jsou mnohem otevřenější pro strukturu založenou na poplatcích než jejich rodiče. Starší investoři, kteří vždy platili provize, mohou být s touto dohodou spokojeni, ale v příštích letech může docházet k podstatnému snížení této tradiční formy podnikání, protože mladá generace začne vytěsňovat své starší lidi do moderní pracovní síly.

M & A Poradenské firmy, které účtují pouze poplatky (i když nabízejí pojištění a anuity), jsou logisticky mnohem jednodušší jak nakupovat, tak prodávat, než ty, které jsou spojeny s makléřem. Pohyb klientských účtů a rebranding se může stát u společností RIA mnohem rychleji a s mnohem méně právními a firemními hádkami, než když se jedná o broker-dealer. Tato výhoda zase činí společnosti RIA atraktivnější pro potenciální kupce, kteří mohou být ochotni zaplatit za ně mnohem vyšší cenu. NAPFA

Přestože nebudou mít broker-dealer, který by se obrátil na pomoc při provozování svých obchodních aktivit, poradci na základě poplatků nemusí jít sám.Národní asociace osobních finančních poradců (NAPFA) byla založena v roce 1983, aby poskytla profesionální podporu pouze davu. Tato organizace vyžaduje, aby její členové dodržovali určitý etický kodex a každoročně obdrželi slibnou přísahu, která odráží jejich závazek řídit praxi, která odhaluje střety zájmů, poskytuje vhodné písemné informace a samozřejmě zaměstnává strukturu odškodnění založenou pouze na poplatcích . NAPFA také poskytuje svým členům síťovou a marketingovou podporu, příležitosti k dalšímu vzdělávání a profesnímu rozvoji a každoroční konference, kdy si členové mohou vyměňovat nápady a dozvědět se o nových produktech a službách a průmyslových inovacích. Klienti, kteří hledají čistý přístup založený na poplatcích, mohou také najít člena plánovače ve své oblasti na webových stránkách organizace. (Více viz:

Úvod do organizací finančního plánování

.)

Bottom Line Přestože prodej finančních produktů založený na provádech brzy zmizí, poradci na základě poplatků se rozšiřují jejich segment finančního trhu a pokračovat v budování pary v závodě pro nové zákazníky. Poradci, kteří se chtějí dozvědět více o výhodách získání RIA a účtování poplatků pouze klientům, by měli navštívit webovou stránku NAPFA na adrese www. napfa. org. (Pro více informací viz: Proč by nejlepší finanční poradce mohl být

.)