a:

Většina investorů by neměla na svých penzijních účtech zakoupit jednotky v komanditní komanditní společnosti nebo MLP. MLP nabízejí několik odlišných daňových výhod, které nejsou realizovány, pokud jsou na důchodových účtech. Ve skutečnosti byste mohli mít daňové sankce tím, že budete držet jednotky MLP v IRA nebo individuální důchodový účet.

MKP jsou hybridní subjekty, které překračují vlastnickou strukturu komanditní společnosti s likviditou běžných akcií. MLP vydávají spíše jednotky než akcie, které jsou často obchodovány na burzách. Investoři, kteří nakupují jednotky, jsou omezenými partnery a podnikání řídí generální partneři. MKP mohou být přínosem pro účely odchodu do důchodu, neboť často platí zdravé čtvrtletní dividendy, ale neměly by být uchovávány v IRA.

MKP jsou pro daňové účely jednoznačně zpracovávány, protože jsou to propojovací subjekty. Výnosy nejsou zdaněny na podnikové úrovni. Namísto toho jsou všechny příjmy, výdaje a závazky předány partnerům. Rozdělení dividend se považuje za kapitálovou návratnost, a proto není zdaněno, dokud investor neprodá jednotky. Tento zdaněný tok příjmů je pro mnoho investorů atraktivní. Příjem z dividend však není odložen, pokud je držen v IRA.

IRS definuje dividendy z MLP držené v IRA jako nepřidělené podnikatelské zdanitelné příjmy, nebo UBTI. Důvodem je skutečnost, že IRA je omezený partner MLP vlastnictvím jednotek. "Obchodní účel" IRA je odchod do důchodu. Dividendy z MLP jsou definovány jako nesouvisející s obchodním účelem IRA a jsou zdanitelné během daňového roku, v němž jsou realizovány. Zatímco pro první $ 1 000 z nějakého UBTI je odečteno, částky nad úrovní odpočtu jsou zdaněny. Proto držení jednotek MKP v IRA v podstatě porazí účel poskytnutí daňově odloženého toku příjmů.