Finanční trhy procházejí obdobími vysokých příležitostí, když populární strategie udržují konzistentní zisky a suché období, kdy nepříznivá páska vyvolává bolestivé nebo neočekávané ztráty. Obchodníci se musí rychle přizpůsobit těmto čerpáním, aby chránili kapitál pro další akumulační fázi. To nevyhnutelně vyžaduje odklon od obchodních strategií, které fungují pro ziskovější tržní období. (Pro začátečníky viz: 4 Společné strategie aktivního obchodování ).

To je snadněji řečeno než provedeno, protože je často těžké rozeznat postupný posun do prostředí s vyšším rizikem, dokud značné ztráty již nezakládají kus. Navíc hráči na trhu rozvíjejí nezdravý pocit nezranitelnosti na trzích s jednoduchostí a věří, že jejich dovednosti dokážou zvládnout něco, co na ně vrhají klepací páska.

Je to iluze, protože žádný přístup nefunguje ve všech prostředích a dynamika trhu zajistí, že všechny pečlivě sestavené strategie zisků nakonec přestanou pracovat a povedou k opakovaným ztrátám. Délka cyklu spojuje tuto nevyhnutelnost, když nám říká, že naše obchody budou nakonec chladné, ale aniž by řekly, kdy se to stane.

Setkáte se s touto výzvou čtyřmi rychlými úpravami svého obchodního plánu. (Přečtěte: 4 klíčové prvky pro vytvoření úspěšného obchodního plánu ). Použijte tyto techniky, jakmile se vaše zisky ponoří a čerpání skončí rychle, nebo alespoň zpomalí, dokud nevytvoříte novou strategii, která bude fungovat v souladu se současnými podmínkami. Také si můžete tyto koncepty aplikovat kdykoliv, když vaše ziskovost zasáhne zeď a nejste si jisti, co dělat dál.

Podíl Počet obchodů - Většina obchodníků zapomíná na svou disciplínu při čerpání a snaží se "dostat se rovnou" tím, že se postaví agresivně mimo hranice svých strategií pro chléb a máslo. Toto emocionální chování zhoršuje situaci, zvyšuje ztráty a podkopává důvěru. Udělejte to dost dlouho a můžete se ocitnout hluboko v červeném inkoustu, než jste si vůbec představovali. Vypadněte z tohoto nebezpečného běžeckého trenažéru tak, že nastavíte počet obchodů, které provedete v jediné relaci, a poté se budete držet. (Pro související čtení, podívejte se na: Když se Fear and Greed převrátí ).

Velikost pozice - Ovládání počtu denních obchodů nebude zpomalovat čerpání, pokud také nezmenšíte velikost pozice. (Viz: Efektivní kontrola rizik pomocí strategií obchodování s měřítkem ). Pokud se věci dost dělají, můžete dokonce přejít na liché šarže a hrát méně než 100 akcií najednou. To vás udrží ve hře, zatímco snížené riziko vám umožní stát v dobrých pozicích a budete se cítit méně nešťastní, když se zastaví ztráty. Dozvíte se také, kolik místností se otáčejte potřebnými k tomu, abyste dali pozici a získali svou křivku výkonu zpět na trati.

Přehrát menší seznam sledování - Dobré trhy povzbuzují obchodníky k tomu, aby sestavili velké přehledy, protože ziskové nastavení jsou téměř neomezené a nechceme jim chybět. Přesný opak je pravdivý na nepříznivých trzích, kde jen málo odvětví dobře funguje, zatímco ostatní zaniknou nebo vyžadují vylepšené krátké tržby. Spravujte tyto podmínky snížením hodinky o 50% na 80% a sledováním pouze pěti nebo deseti zásob denně. Nepoužívejte pozici v ničem jiném a vůbec neobchodujte, pokud cenné papíry, které sledujete, nenabízejí vysokou příležitost, nízké riziko.

Vytáhněte zástrčku - Poslední úprava je nejtěžší pro agresivní obchodníky, kteří používají každodenní riziko. Nastavte hranici dolaru pro denní zisky a ztráty, přičemž zisk bude minimálně dvojnásobek velikosti ztrát. Vycházejte z trhu po zbytek dne, kdy dojde k zasažení jedné prahové hodnoty. Realisticky by to mohlo znamenat, že byste chtěli vyjít jen pár minut poté, co se trh otevře a udělá něco jiného až do příštího rána. Zatímco ostatní tři změny budou podporovat vaše spodní linie, toto vám zajistí, že vaše čerpání bude pod úplnou kontrolou. (Na související poznámku, viz: Umění řezání ztrát ).

Bottom Line

Proveďte tyto čtyři jednoduché úpravy vaší obchodní strategie, jakmile čerpání začne dopadat na vaše spodní linie.