Řízení rizik by mělo být primárním cílem jakéhokoli investičního portfolia. Diverzifikací portfolia prostřednictvím akcií, dluhopisů, peněžních prostředků, nemovitostí a ostatních tříd aktiv mohou investoři eliminovat značné procento celkového rizika portfolia. Investice se často pohybují v různých směrech v různých ekonomických a tržních scénářích a tyto modely mohou pracovat ve prospěch investora.

U osob s portfoliem všech akcií má přidání dluhopisového fondu z hlediska řízení rizik největší smysl. Stále nabízí příležitost vydělat skromné ​​výnosy při současném poskytnutí významných výhod pro diverzifikaci. Existuje řada způsobů, jak zmírnit riziko portfolia akcií pomocí dluhopisů, z nichž každý představuje odlišný profil rizika / výnosu.

Celkové tržní dluhopisové fondy

Nejjednodušším řešením je doplnit dluhopisový fond, který pokrývá všechny typy cenných papírů, včetně vládních a korporátních emisí, ve všech splatnostech. Fondy, jako je iShares Core US Aggregate Bond ETF (NYSEARCA: AGG AGGiSh Cr US Ag Bd109. 54 + 0. 08% vytvořené společností Highstock 4. 2. 6 ETF (NYSEARCA: BND BNDVng Ttl Bnd Mrk81. 85 + 0 .6% vytvořeno společností Highstock 4. 2. 6 ) poskytuje široké spektrum dluhopisových trhů v celém investičním spektru. Oba tyto příklady nabízejí investorům jednoduché řešení typu "vše v jednom" s tím, že jsou mimořádně levné. Tyto finanční prostředky oba účtovaly méně než 0. 10% ročně, k 20. květnu 2016.

Vzhledem k tomu, že investoři často projevují let do bezpečnosti v době nejistoty trhu, dluhopisové fondy mají tendenci zvyšovat poptávku a hodnotu, když trh s cennými papíry klesá. Tento inverzní cenový vztah těží akcionářům tím, že vyrovnává celkovou volatilitu portfolia, a to i tehdy, když jedna třída aktiv vykazuje výrazné fluktuace.

Mezinárodní dluhopisy

Dluhopisy vydané zahraničními společnostmi a vládami poskytují většinu stejných výhod, které snižují riziko, jako domácí fixní výnosy. Vanguard Total International Bond ETF (např. NYSEARCA: BNDX BNDXVngTtl Intl ETF55. 03 + 0. 14% vytvořená společností Highstock 4. 2. 6 jako jsou Evropa, Asie a menší rozvíjející se ekonomiky. Tento fond je také velmi levný, s nákladovým poměrem 0,15%. Přestože k 20. květnu 2016 došlo k relativně podprůměrnému výnosu 0,68%, vzhledem k tomu, že fond se obvykle zaměřuje na emisi státních dluhopisů s nižšími výnosy, které pomáhají minimalizovat celkové riziko portfolia.

Investice na mezinárodní úrovni nese vlastní jedinečnou řadu rizik, která se obvykle netýkají domácích trhů.Zahraniční trhy mohou být ovlivněny geopolitickými riziky, měnovým rizikem a riziky ze státního selhání. V prvních pěti měsících roku 2016 se Řecko rozpadlo na pokraji bankrotu, silný dolar působil jako vítr pro korporátní zisky v zámoří a politické napětí kolem globální produkce ropy posílalo výrazné kolísání cen energie. Všechny tyto další rizikové faktory mohou negativně ovlivnit výnosy z mezinárodních cenných papírů.

Dluhopisy s pohyblivou úrokovou sazbou

Dluhopisy s pohyblivou úrokovou sazbou nebo s proměnlivou úrokovou sazbou poskytují nejen diverzifikační výhody, ale také pomáhají chránit před rizikem zvyšování úrokových sazeb. Ceny dluhopisů a úrokové sazby se pohybují v opačných směrech, takže dluhopisové fondy jsou poměrně špatně výkonné v prostředí s rostoucí sazbou. Fondy jako je Floating Rate Bond ETF (NYSEARCA: FLOT FLOTiSh Fltng Rt Bd50. 91 + 0 .04% vytvořené společností Highstock 4. 2. 6 ) investují do dluhopisů s úrokovými sazbami upravenými podle na širším trhu s pevnými příjmy. Vzhledem k nárůstu úrokových sazeb vzrostou také sazby s dluhopisy s pohyblivou sazbou. Tato korelace sazby činí cenové pohyby fondu minimální.

Fond ETF s pohyblivou úrokovou sazbou má efektivní trvání v hodnotě 0. 14. To znamená, že u každého 1% nárůstu úrokových sazeb se očekává, že fond bude klesat o hodnotu zhruba o 0,14%.

Fondy cílových splatností

Dluhopisové fondy s cílovou dobou splatnosti jsou zajímavou alternativou, protože mají podobné charakteristiky jako vkladový certifikát (CD) a fond s datem splatnosti. Tyto fondy investují do cenných papírů s pevným výnosem s datem splatnosti na konkrétní datum nebo v blízké budoucnosti. Vzhledem k tomu, že se fond blíží určenému datu splatnosti, fond se postupně stává konzervativnějším a cenné papíry začínají dozrávají. K datu splatnosti se fond uzavírá a veškeré spravované aktiva jsou rozděleny akcionářům.

Tyto prostředky umožňují strategii, která je založená na žebříčcích, plán, který zahrnuje nákup cenných papírů v několika různých termínech splatnosti, které se často používají u disků CD. Zatímco samotné fondy snižují celkové riziko portfolia, poskytují také další flexibilitu a likviditu. Finanční prostředky investované do delších splatností mají výhodu vyšších sazeb, zatímco finanční prostředky investované do kratších splatností jsou rychle splatné, což umožňuje jednotlivcům reinvestovat do jiných fondů.