Investoři, kteří chtějí snížit riziko svých investičních portfolií prostřednictvím diverzifikace nebo zvýšit potenciál návratnosti portfolia, se často rozhodnou investovat do cenných papírů s vysokými dividendami. Jeden investiční fond, který se zaměřuje na tento druh cenných papírů, je vysoký výnos z dividend ETF (NYSEARCA: VYM VYMVng Hgh DvdndYl82, 74-0, 10% vytvořen s Highstockem 4. 2. 6 ). Tento fond obchodovaný na burze (ETF) je největší, která se snaží replikovat výkonnost indexu FTSE s vysokou dividendovou výnosností.

Index vysokého dividendového výnosu FTSE

Index vysokého dividendového výnosu FTSE se skládá z akcií, které jsou charakterizovány jako výnosy s vyšším než průměrným výnosem dividend. Tento index je založen na indexu FTSE All-World Index a výslovně vylučuje investiční fondy (REIT) a akcie, u nichž se předpokládá, že nebudou vyplácet dividendu v příštích 12 měsících. Zbývající dostupné zásoby jsou vybrány a váženy, aby bylo zajištěno, že index je skutečně investable. Výsledek 30denního výkazu cenných papírů (SEC) fondu je 3,1%,

Vanguard High Dividend Výnos ETF

Vanguard High Dividend výnos ETF poskytuje vhodný způsob, jak pro investory získat přístup k cenným papírům a výkonnost výše uvedeného indexu. Tento fond s velkou hodnotou má 15 dolarů. 3 miliardy spravovaných aktiv (AUM) od srpna 2016. Výdajový poměr činí pouze 0,9%, což je o 92% nižší než průměrný nákladový poměr fondů investujících do podobných cenných papírů. Tento fond využívá pasivně řízeného plnohodnotného přístupu k dosažení svého cíle.

Struktura portfolia

Fond je investován do 427 různých akcií k 30. červnu 2016. Top 10 podílů tvoří mírně více než 32% celého portfolia a zahraniční holdingový účet za méně než 0,5% fondu. Asi 42% fondu je investováno do odvětví spotřebního zboží, financí a technologií. Pokud jde o nejnižší vážené sektory, služby pro spotřebitele a základní materiály představují méně než 10% celkového portfolia. Celková váha fondu ve srovnání s vážením indexu v daném sektoru se odchyluje pouze o plus nebo minus 0,1%. Tím se investuje do hromady akcií, které nejsou zahrnuty do indexu, a střední kapitál společnosti společností fondu a indexu činí 134 dolarů. 9 miliard a 122 dolarů. 8 miliard. To je obvykle v případě, že akcie byly najednou zahrnuty do indexu, ale mohou mít určité problémy s likviditou, takže fond udržuje pozici a pomalu jej postupně eliminuje. Vrcholné podíly jsou Microsoft (NASDAQ: MSFT MSFTMicrosoft Corp84, 41 + 0, 32% vytvořené s Highstockem 4. 2. 6 ), Exxon Mobil (NYSE: XOM .74 + 0. 67% Vytvořeno s Highstockem 4. 2. 6 ) a Johnson & Johnson (NYSE: JNJ JNJJohnson & Johnson140. >). Výkonnost fondu Fond byl založen dne 10. listopadu 2006. Od té doby do 31. července 2016 měl fond roční výnos 7 21%, což je zhruba 10 bazických bodů pod indexem. Vzhledem k nákladovému poměru fondu je to jasně naznačeno, že chyba sledování fondu je téměř neexistující. Průměrný pětiletý roční výnos byl v červenci 14,32% a průměrná roční tříletá návratnost činila 10,8%. Rok od data do 6. srpna 2016 se fond vrátil na 11. 25%.

Údaje o riziku

Do července 2016 má fond směrodatnou odchylku 10. 5. Zatímco tato riziková míra může být pro některé příliš vysoká, ostatní riziková opatření ukazují, že VYM je jako akciový fond méně riskantní. Beta fondu ve srovnání s jeho indexem je samozřejmě 1. 0. Při výpočtu na základě více známých tržních indexů, jako je index Standard and Poor's 500 a index Dow Jones US Total Stock, má fond tříletý beta hodnoty 0,91 a 0,88. Za pět let oproti indexu Standard a Poor's 500 má fond vzestupný poměr zachycení 93% a poměr sestupného zachycení pouze 77%.