Investoři se musí naučit hrát lepší obranu. Jinými slovy, musí se naučit hledat věci, které by mohly mít vážný a nepříznivý dopad na společnost, do které jsou investovány. Například; co byste se měl zeptat? A kde byste se měli podívat? Přečtěte si několik jednoduchých tipů.

Soudní spory
Je společnost, kterou vlastníte akcie, zapojena do vážných soudních sporů? Pokud ano, jak závažné je to? Mohla by to mít značný nepříznivý dopad na společnost? Stručně řečeno, nezapomeňte se podívat na 10K, 10Q, tiskové zprávy a / nebo proxy pro další podrobnosti, které mohou být zde diskutovány.

Co když je něco, na čem nerozumíte, nebo něco, o čem byste se chtěla dozvědět nebo potřebujete další objasnění? Zvažte volání oddělení pro vztahy s investory a přímo se ptáte. To je to, na čem jsou, a odpovídají na otázky investorů. (

Také by bylo smysluplné vyhledávat na webu jakékoli články týkající se konkrétního obleku. Takové články by mohly podrobně uvádět sporné množství peněz a možná obsahovat představu o tom, jaký by mohl být potenciální výsledek, pokud by byl rozsudek ve prospěch žalobce dosažen.

Krátké peníze?

Společnost může mít všestranný manažerský tým, krásné zařízení a chytlavé marketingové slogany, ale společnost bez peněz je trochu jako závodní auto bez pohonných hmot. S ohledem na to by investoři a potenciální investoři byli moudří, aby prozkoumali, kolik zelených věcí má společnost na ruce, aby mohla financovat probíhající operace a růst.

Rozvaha může být skvělé místo pro zahájení. Zobrazí dolarovou částku peněžních prostředků a ekvivalentů a krátkodobých investic k určitému datu. Co to znamená na jednu akcii? Je tato částka v souladu s tím, co nesou někteří její konkurenti? Je to prudce nahoru nebo dolů z předchozího čtvrtletí a srovnatelného období předchozího roku? V sekci Manažerská diskuse a analýza ve čtvrtletní zprávě nebo 10K řídí vedoucí tým, zda je nebo nemá za to, že částka je dostatečná k financování operací a růstu? (Další informace o složkách výkazu o finanční situaci ao tom, jak se vzájemně vztahují, viz Čtení rozvahy .)

Pamatujte, že pokud společnost potřebuje využít kapitálové trhy, hotovost, zředění by se mohlo stát problémem.

Konkurenční ohrožení
Někdy je snadné se dostat do příběhu dané společnosti. Jinými slovy, pokud společnost vykazuje vynikající postupný a meziroční růst, má skvělé jméno a skvělý produkt nebo službu, je možné se tak stane fascinující.Ale investor nebo budoucí investor by nikdy neměl být spokojen.

Místo toho by investoři měli vždy dělat své domácí úkoly; oni by mohli zvážit hledání online pro společnosti, které nabízejí konkurenční nabídky a recenze obchodních časopisů. Investoři mohou také poslouchat firemní konferenční hovory, jelikož vedení může někdy komentovat konkurenty. Přezkum internetových stránek soutěže může být také dalším nápadem. V podstatě je myšlenka pokusit se zvládnout to, zda jiní zachycují léčení vaší společnosti a zda jejich produkt nebo služba mohou změnit dynamiku průmyslu. (Tyto události nabízejí průměrnému investorovi šanci slyšet, že management reaguje na těžké otázky analytiků, přečtěte si Základy konferenčních volání .)

Zjevně důležité je pochopení nových konkurenčních hrozeb na začátku hry. je možné, že vedoucí postavení na trhu by dnes mohl být vyřazen z krabice a zítra by měl být druhým hráčem.

Makro hrozby

Někdy je někdy obtížné a v některých případech je možné předem předpovědět určité makro události. Jinými slovy, předpovídání úrokových sazeb nebo ceny jednoho galona paliva za rok nebo dva dolů může být v nejlepším případě obtížné.

Je však důležité vědět, že politické nepokoje, hospodářská krize, počasí nebo jiné faktory mohou potenciálně způsobit pokles populace. Je také důležité se pokusit pochopit, jak by mohly mít vliv na společnost. Povědomí investoři by se proto měli snažit vzít na vědomí všechny makro události a pokusit se zjistit jejich případný dopad na odvětví, ve kterém společnost působí, a na samotnou společnost. (Dozvědět se více v
Makroekonomická analýza .) Pokud by například jeden národ Blízkého východu měl být zapojen do konfliktu s jiným, je logické, že by mohlo dojít k narušení zásobování ropy regionu. To by mohlo mít nepříznivý dopad na dodávky zde a rozšířením by se zvýšila cena galonu benzínu. S tímto krokem dále mohou společnosti, které dodávají větší množství zboží do své skladové základny (jako jsou maloobchodní prodejci), zasáhly s vyššími než očekávanými náklady, a proto trpí na zisku.

Investor se může znovu pokusit o přezkoumání makroekonomických událostí, které se konají a jsou hlášeny, a pak se je pokoušejí přemýšlet o jejich možném dokončení. To jim může pomoci lépe porozumět, jaký vliv mohou mít na společnost, do které jsou investovány. Někteří si možná myslí, že vedení karet na zprávách je příliš zatěžující. Ale tito lidé si mohou pamatovat, že mnozí obchodníci a analytici Wall Street se naladějí na zpravodajské zdroje po celý den, aby sledovali makroekonomické události, které se vyskytly.
Konečně, 10K a / nebo čtvrtletní zprávy společnosti mohou rovněž ohrozit případ makroekonomických událostí, které by mohly mít nepříznivý dopad na společnost.

Poznejte očekávání Pokud společnost v daném čtvrtletí vytváří velký zisk, je to skvělé. Pokud by však analytici očekávali ještě větší zisk, zásoby by mohly být nádržemi.Stručně řečeno, je důležité, aby investoři a obchodníci byli informováni o tom, jaké jsou očekávání. Může jim dovolit vybrat lepší vstupní bod. (Chcete investovat, ale nevíte, kde začít? Naučte se, jak vaše peníze vydělávat za vás s tipy v Naučte se investovat do 10 kroků .) Závěr Je to skvělé investor pochopit základní příběh společnosti, produkty a služby. Je však také důležité porozumět možným rizikům a negativům, které by mohly mít nepříznivý dopad na společnost a tím i na cenu akcií.