Jakékoli investiční portfolio je nuceno přijmout určité trhliny na volatilním trhu, jako to, co většina investorů zažilo za posledních 14 měsíců. Během ekonomického tržního cyklu jsou tržní zpětné obchody a opravy běžnými a přirozeně se vyskytujícími částmi běžného růstu trhu. I tak mohou být obtížné žaludek a poslat investory, kteří se chopili méně volatilních tříd aktiv. Když kolísají volatilita kyvadla, mohou investoři zůstat příliš dlouho ve způsobu špatně výkonné investice. Jízda vzestupným růstem je pro většinu investorů euforická, ale naopak je nepřiměřeně rozdrcením psychiky při vyděračství v kapse. Jak zastavíte šílenství, když držíte, a měli byste se pustit?

Nezáleží na tom, jaký typ investice držíte, ať už máte dlouhou nebo krátkou pozici, potenciální ztráta může být větší, než je potřeba. Emocionální obchodování by mohlo znamenat katastrofu pro investiční portfolio. Přidání procesu nebo nějaké struktury do vašich pokynů může být nápravou pro řízení emocí, které hledáte jako investora. Zatímco žádná metoda není dokonalá, je možné zasloužit si pokus o kontrolu ztráty snímku, když se to stane. První věc, kterou by investor měl být, je připraven. Doufám, že nejlepší v době poklesu trhu vám může dát vředy a spoustu bezesných nocí. Práce na nalezení komfortní strategie pro možný pokles může pomoci vám odpočívat trochu lépe. Existuje několik technik, které by mohly být užitečné při řízení investičního portfolia, aby se zdravý rozum nestal druhým místem emocí. Podívejme se na některé z těchto užitečných technik, které vy nebo váš poradce můžete využít při správě vašich těžko vydělaných peněz. (Další informace naleznete: Jak se vyvarovat emočního investování .

Investoři mají jedinečné okolnosti a cíle. Každá z nich má také jedinečnou toleranci vůči riziku. Stejně jako u jakéhokoli investičního účtu, je důležité, abyste před začátkem stanovili investiční cíl. To vám pomůže načrtnout některá pravidla, která řídí vaše portfolio. Udržování emocí v zálivu v průběhu průběhu investice může být ve váš prospěch jak duševně, tak i daňově.

Prohlášení o investiční politice

Výkaz investiční politiky (IPS) by mohl být užitečný pro každého investora, který chce přidat určitou definici výběru, řízení a ukončení investice v rámci portfolia. IPS uzavírá smlouvu mezi poradcem a klientem. Popisuje věci jako poplatky, cíle, vhodnost, řízení portfolia, potřeba likvidity a další obecné pokyny pro správu portfolia. To by mohlo také zahrnovat, jak zvládnout špatně výkonné investice držené investorem. Při navrhování procesu dumpingu clunker by investor měl být schopen zvládnout očekávání a udržet emoce pod záhyby.( > >

Stop loss

Příkaz Stop loss je určen k prodeji určitého cenného papíru za předem stanovenou cenu, aby se předešlo ztrátě při udržování pozice nad prahem ztráty investora. Jakmile je zavedena objednávka stop loss, může být objednána na "den" nebo "dobrý do zrušení", což investorovi poskytne cestu k logickým parametrům místo emocionálního chaosu. Umístění objednávky stop loss před odchodem na dovolenou může způsobit, že váš čas bude od civilizace příjemný, pokud váš oblíbený kapitál zveřejňuje výdělky, které by měly chybět dlouho.

Trailing Stop Závěrečná stopová objednávka je velmi podobná objednávce stop loss s jedním malým významným upozorněním - pohybuje se s cenou na cestě nahoru. Proto pokud se dnes na některém oznamu umístí příkaz zastavující ztráty o 15% nižší než současná současná cena a tržní cena vzroste o 2%, můj limit pro mou stop loss jen vzrostl o 2% a celková ztráta tak dosáhla 17% a ne 15 %. Závěrečná zastávka dává investorovi schopnost řídit v přesném procentu přijatelnou ztrátu ze současné tržní ceny a nikoliv předchozí značku. To může být obzvláště užitečné, když pozice v průběhu krátkého časového období způsobí silný nárůst. (Více viz: Tipy pro posouzení tolerance rizika klienta

.)

Při správě tohoto typu objednávky by měl investor očekávat, že bude pravidelně upravovat, zejména v době zvýšené volatility. Nechcete provést objednávku, která se "kouzelně" pohybuje kolem objednávky a poté zpět na den za den. Mnozí investoři se spálí ve dnech, jako je 24. srpna 2015. Finanční trhy se otevíraly výrazně nižší a poté se v jediném obchodním zasedání výrazně zvýšily. Mnoho zastavovacích a zastávkových zastávek bylo spuštěno v tento den hodně k zděšení vašeho drobného investora. Buďte opatrní. Jističe, které byly uplatněny na 7%, 13% a 20% na úrovni obchodování, přímo nesouvisejí s jednotlivými investicemi. Pečlivě zvažte, zda je tato strategie pro vás vhodná.

Kontinuální parametry volatility Při vytváření portfolia budete mít cíl na požadovaném výnosu. Ten požadovaný návrat přichází s přirozeným rizikem. Toto riziko lze měřit mnoha různými způsoby, ale standardní odchylka je velmi běžná. Neustálým měřením směrodatné odchylky je možné, když se trh zahřívá, "odebrat nohu z plynu". Existuje mnoho taktických strategií, které vznikly v důsledku požárů finanční krize v letech 2008 a 2009. Základem mnoha těchto strategií a taktických přístupů k řízení peněz je měřítko volatility. Pak každá systematicky přistupuje k přesunu peněz, ať už jde o hotovost nebo více konzervativní investice. (Pro více informací viz: Jak mohou poradci pomoci zákazníkům Volatilita žaludku

.

Bottom Line Existuje mnoho způsobů, jak zabránit ztrátám spojeným se špatně výkonnými investicemi. Většina z nich je jedna nebo druhá účinná. Zatímco každá z nich má zásluhy, všechny by měly být důkladně prozkoumány před provedením ve vašem repertoáru.Poraďte se s Vaším poradcem, zda je jedna z těchto strategií pro vás správná. Zavedení mechanismu k řešení možných ztrát by mohlo být pouze duchem, který vaše portfolio musí být dokončeno. (Další informace viz: Jak pomoci zákazníkům strašlivým z hlediska volatility

.)

Názory vyjádřené v tomto materiálu jsou pouze obecné informace a nejsou určeny k poskytnutí specifických rad nebo doporučení pro každého jednotlivce. Všechny referenční výkony jsou historické a nejsou zárukou budoucích výsledků. Všechny indexy nejsou řízeny a nemusí být přímo investovány.

Žádná strategie nezajišťuje úspěch ani chrání před ztrátou. Investice do akcií zahrnují riziko včetně ztráty jistiny.