V polovině roku 2010 zaznamenalo několik společností volatilitu cen akcií na úroveň podpory Rite (RAD RADRite Aid Corp1, 54-3, 15% Vytvořeno s Highstock 4 2. 6 ). V květnu 2014 se akciová aktiva Rite Aid obchodovala za 8 USD. 36 na akcii. V květnu 2015 obchoduje téměř za stejnou cenu: $ 8. 70 na akcii. Pokud to vypadá jako obraz stability, je to ovšem pouze kvůli nedostatku znalostí toho, co se stalo během 12 měsíců.

- <->

Reputace nahoře a dole

V období od května 2014 do října 2014 ztrácela společnost Rite Aid téměř polovinu své hodnoty, přičemž se snížila na 4 dolary. 68 na akcii. Následně získala v průběhu sedmi měsíců od října do května opět svou hodnotu, plus trochu více, a vytvořila graf ve tvaru písmene V - úporný úpadek následovaný agresivním oživením. Zvětšování tohoto grafu odhaluje několik menších vrcholů a údolí při cestě dolů a při návratu zpět. Jediná věc, která je v souladu s akciemi Rite Aid v letech 2014-2015, je její nesoulad, volatilita a nedostatečná předvídatelnost.

Další informace o volatilní historii společnosti Rite Aid si přečtěte, jak se Rite Aid Stock zřítilo v roce 1999.

Většina investorů vidí graf akcií jako je Rite Aid a běží na kopce. Koneckonců, taková přetrvávající volatilita způsobuje, že je extrémně obtížné, a dokonce i riskantnější, zaujmout postavení na skladě, ať už dlouhé nebo krátké, a nechat jí jezdit s rozumným očekáváním, že bude vydělávat peníze spíše než ztrácet vše. Aktivní obchodník, který zaměstnává správné strategie, však může využívat volatilitu Rite Aid ve svůj prospěch a profitovat z akcií, které většina jeho vrstevníků vyhýbá.

Strategie Straddle and Strangle

Dvě nejlepší strategie, jak profitovat ze zásob jako volatilní jako Rite Aid, jsou dlouhá stádla a dlouhá uškrcení. Zatímco extrémně podobná povaha, obě metody se liší úrovní rizika a vyžadují počáteční investice. Dlouhá stádla jsou dražší, ale potenciální odměny obchodníka jsou větší a jeho riziko ztráty je menší. Chcete-li spustit dlouhou oběžnou dráhu, obchodník zakoupí volbu a opci na stejnou jistotu, se stejným datem vypršení platnosti a se stejnou stávkovou cenou. Dlouhá stávková cena za obě možnosti je cena, za kterou se akcie aktuálně obchodují; toto rozlišení je důležité, protože opce zakoupená v okamžiku obchodování je na penězích, což znamená, že i malý pohyb správným směrem činí tuto možnost ziskovou.

Pokud hodnota akcií vzroste, obchodník uplatní kupní opci, což mu umožní koupit akcie za cenu strike, která je nyní efektivní slevou. Obchodník se může obrátit a prodat akcie, které právě zakoupil, a okamžitě zisk.Pokud akcie klesnou v hodnotě, místo toho uplatní prodejní opci, což mu umožňuje prodat akcie za vyšší cenu, což vytváří efektivní prémii na prodej. Která možnost nevykonává, jednoduše vyprší a obchodník ztratí malou prémii, kterou zaplatil.

Dlouhá škrtící práce funguje stejným způsobem: Obchodník nakupuje volbu a prodejní volbu na stejném zabezpečení se stejným datem vypršení platnosti. Stávající ceny pro tyto možnosti jsou tam, kde se tato metoda liší od dlouhé obrubníky. Namísto jejich nákupu za peníze, což znamená v současné obchodní hodnotě, je investor nakupuje z peněz; stávající cena callové volby je vyšší a opční putovací cena je nižší. Pokud zůstane hodnota zásoby rovná, oba možnosti se stanou ztracenými. Z tohoto důvodu jsou opce zakoupené s dlouhým uškrcení levnější než s dlouhým obloukem a pro získání peněz je zapotřebí většího pohybu cen v jednom nebo druhém směru.

Bottom Line

Tyto strategie jsou vynikající pro použití s ​​volatilními akciemi, jako je Rite Aid, protože investor nemusí správně odhadnout směr pohybu. Jediná věc, která se mu musí stát za to, aby vydělala peníze, je, aby se cena pohybovala v jednom směru, a čím větší pohyb, tím lépe. Investoři, kteří v období od května 2014 do května 2015 zaměstnávali dlouhou oběžnou dráhu nebo dlouhou škrtí s akciemi Rite Aid, si vždycky užívali velké investice.

Chcete-li se dozvědět více o obchodování s strategiemi možností, podívejte se na Strategie nejlepších možností pro obchodování se společnostmi Southwest Airlines.