a:

Indexový fond často používá tržní kapitalizaci společností, které jsou součástí indexu, jako základ pro sestavení fondu. Naproti tomu inteligentní beta fondy používají indexy založené na pravidlech, jejichž cílem je poskytnout informace o určitých trzích a zaměřit se na určité faktory nebo přijmout konkrétní investiční strategie. Inteligentní beta fondy poskytují alternativy investování do pasivního indexu a usilují o poskytování vynikajícího výkonu s ohodnocením rizik. Někteří si oslovili inteligentní beta fondy s hybridními investičními nástroji s aspekty pasivních indexů a také s aspekty aktivně spravovaných podílových fondů.

Tržní kapitalizace

Některé z nejčastějších akciových indexů jsou tržně vážené, včetně S & P 500. V tomto typu indexu jsou jednotlivé komponenty váženy podle tržní kapitalizace společnosti. Tržní kapitalizace společnosti je určena tím, že se cena akcií vynásobí počtem nesplacených akcií. Společnosti s větší tržní kapitalizací tak mají větší dopad na hodnotu indexu. Tyto indexy často poskytují měřítko pro celkovou ekonomiku. Fondy obchodované na burze, které sledují indexy, poskytují investorům snadný způsob, jak investovat s nízkými náklady.

Fondy Smart Beta

Existují určité nevýhody pasivního investování s indexy. Inteligentní beta fondy využívají průhledné strategie založené na pravidlech, které poskytují investorům vyšší investice a zároveň udržují nízké náklady. Aktivnější investiční strategie byly historicky mimo dosah pro menší investory kvůli vysokým nákladům. Inteligentní beta fondy usilují o vytvoření alternativních investičních nástrojů, které poskytují expozici odlišnou od expozice indexových fondů. Mnoho různých typů strategií je seskupeno pod moniker inteligentní beta.