Velké bylo napsáno o tom, jak vysoký investiční výdaje mohou vést k návratu investorů na investice. Investorský bulletin od Komise pro cenné papíry ukazuje možný dopad:

• Za období 20 let by poplatek 1% nebo zvýšení nákladů na počáteční investice ve výši 100 000 dolarů činil 28 000 dolarů při ztrátě výnosů.
• Investice, že 28 000 dolarů za toto období by přidalo dalších $ 12 000 k celkové návratnosti investora.
• Tato studie předpokládala průměrnou návratnost 4%.

Investiční poplatky a výdaje jsou důležitým faktorem pro kontrolu investorů a finanční poradci, kteří nejprve kladli své klientské zájmy, mohou pomoci klientům v této oblasti. ( ) Popularita indexových fondů

Vanguard 500 Index Admiral Shares (VFIAX) je vzájemný fond, který sleduje S & P 500 indexu a má poměr nízkých nákladů 0,50%. K 30. říjnu 2015 byl fond ve své velké skupině vzájemně propojených společností proveden z 80% ostatních podílových fondů. Mnoho dalších indexových podílových fondů a fondů obchodovaných na burze (ETF) v různých třídách aktiv má obdobně nízké výdaje a překonalo vysoké procento svých vrstevníků investiční kategorie. Nejsem proti dobře spravovanému, levně aktivně spravovanému fondu, ale podle mých zkušeností není mnoho lidí, kteří si zaslouží vyšší výdaje. (Více viz:

Jak fungují poplatky za ETF .)

Ostatní výdaje

Zde jsou některé další výdaje, které snižují návratnost investora.

Prodejní náklady na frontě

. Jedná se o předem vyplacenou platbu finančnímu poradci nebo registrovanému zástupci. Prodejní náklady na frontě snižují počáteční investici investora, která pro ně skutečně pracuje. Například, pokud rep navrhne investovat do podílových fondů, jako je americký fond EuroPacific Growth A (AEPGX) za každých 10 000 dolarů investor chce investovat, 575 dolarů nebo 5 75% bude odečteno z jejich investičního zůstatku na pokrytí prodejní zatížení. Časem se tím sníží návratnost investora oproti jiné verzi fondu s podobným poměrem nákladů, který neúčtuje zátěž z prodeje. Někteří se budou domnívat, že tato zátěž je jednorázovou platbou pro poradce a jeho firmu. Je-li obdržené stanovisko solidní, mohou být tyto náklady platné, ale investoři potřebují pochopit, za co radí a za službu platit, aby tak učinili. (Další informace naleznete v části: Zastavte placení poplatků za vysoké podílové fondy .)

Poměr nákladů

. Podílové fondy a fondy ETF mají podkladový nákladový poměr, který pokrývá náklady na mzdy správce fondu, náklady na obchodování a samozřejmě i zisk pro společnost fondu. Skutečné výnosy fondu jsou čisté z poměru nákladů.Čím nižší je poměr výdajů fondu, tím menší je dopad na konečný návrat. Jak bylo uvedeno výše, je to jeden z důvodů pro popularitu pasivně spravovaných indexových podílových fondů a ETF. Dokonce i s aktivně spravovanými fondy a fondy ETF (a možná zvláště s nimi) je důležité, aby investoři a jejich finanční poradci zajistili, že jsou v nejnižší třídě akcií, které mají k dispozici. Například třída akcií PIMCO Total Return Institution (PTTRX) má poměr nákladů 0,46%, zatímco PIMCO Total Return A (PTTAX) vykazuje poměr nákladů 0,85% plus front-end zatížení 3. 75%. Tyto akcie by byly pravděpodobně zakoupeny ve spolupráci s poradcem nebo zástupcem, který je kompenzován prostřednictvím provizí, zatímco první by byl pravděpodobně navržen finančním poradcem pouze za úplatu nebo by byl k dispozici prostřednictvím plánu 401 (k) investora. Poplatky a provize za finanční poradce

. V závislosti na druhu finančního poradce, s nímž pracujete, mohou být účtovány poplatky, provize nebo možná i kombinace obou. Buď případně investoři potřebují porozumět těmto poplatkům a na oplátku. Komise, nebo prodejní náklady (front-end, back-end nebo probíhající) slouží ke snížení Vaší čisté návratnosti investice. Kromě toho některé podílový fond a anuitní produkty účtovat odkupní poplatek, pokud prodáte investice před uplynutím doby odevzdání. Tyto poplatky se odečtou od částky vaší investice. Dokonce i s finančními poradci, kteří účtují poplatky na základě spravovaných aktiv nebo investora, investoři potřebují pochopit, kolik platí a co na oplátku dostávají. Zda jsou tyto poplatky odečteny z vašeho účtu, nebo jste je zaplatili prostřednictvím šeku, stále slouží jako přetahování vašich výnosů. (Další informace viz: Placení vašeho investičního poradce: Poplatky vs. provize .) Poplatky za obchodování a poplatky za účet

. V závislosti na velikosti vašeho portfolia a jak často obchodujete, mohou provize nebo transakční poplatky přidat. Například některé podílový fond může mít poplatek za transakci v rozmezí od 25 do 75 dolarů nebo více, pokud fond nebo třída akcií nejsou v seznamu poplatků za transakce tohoto správce. ETF obvykle nesou transakční poplatek v rozmezí 7 USD. 95 s mnoha opatrovníky. Někteří opatrovníci mohou účtovat poplatek za účet. Toto se zpravidla vzdává určité minimální úrovně aktiv. I když jsou tyto transakční poplatky a poplatky za účty poměrně malé, mohou se přidat. Spodní linie

Zatímco získává nejlepší návratnost rizika, která je v mnoha investorech v centru pozornosti, je třeba věnovat pozornost poplatkům a výdajům, protože mohou rychle zrychlit návratnost investic. Finanční poradci, kteří jsou pouze zpoplatněni, se obecně zaměřují na udržení nákladů na své klienty, ale na konci dne musí investoři pochopit všechny související náklady a ujistit se, že jsou rozumné. (Další informace naleznete v části

4 způsoby snížení poplatků za penzijní plán .