Takže nejste obeznámeni s poskytnutými anuitními důvěry, které jsou známy pod názvem GRAT? To nemusí být špatná věc, jelikož tento konkrétní spekulativní nástroj plánování majetku má spornou budoucnost - přinejmenším tak, jak v současnosti existuje. V každém případě by finanční poradci, kteří řídí klienta směrem ke službám GRAT, měli dělat tak opatrně a pouze s klienty, kteří mají příslušnou úroveň aktiv.

Jak pracují

Stručně řečeno, GRAT jsou neodvolatelné důvěry, které umožňují bohatým jednotlivcům (poskytovatelům) převádět značné částky peněz rodinným příslušníkům, zatímco obcházejí tradiční federální majetky a daňové dary které v současnosti dosahují 40%. Jak naznačuje název, zadavatel, typicky rodinný patriarchus, si ponechává právo na shromažďování ročních anuitních plateb po určitý počet let, pak veškeré zbývající aktiva v GRAT jsou rozděleny příjemcům podle výběru zadavatele. (Více viz: Tipy pro plánování nemovitostí pro finanční poradce .)

Aby však GRAT uspěli, základní investice musí překonat překážku známou jako "7520 úroková sazba" - údaj vykázaný v době spuštění dlužníka. V měsíční zprávě oddělení interního výnosu je sazba 7520 propojena s dražbou směnných karet od 3 do 9 let. Například v listopadu 2015 byla výše 7520 2%. Pokud tedy má patriarcha portfólio dluhopisů s vysokým výnosem a platí 7%, rozdíl mezi jejich případným výnosem a 7520 číslem by činil 5% - čistý zisk vložený dalšími generačními členy rodiny bez daně. A díky dnešnímu číslu 7520 na blízkých historických minimech jsou GRATy pozdní atraktivní převodní vozidlo. To by se však mohlo změnit, pokud by se míra 7520 zvýšila, jako kdyby v roce 1989 dosáhla historického maxima téměř 12%. Z tohoto důvodu finanční poradci povzbuzují bohaté klienty, aby zablokovali GRAT dříve než později, než se kyvadlo opře zpět .

Ale 7520 stranou, samozřejmě jakákoli akcie nebo investice fondu mohou být pod takovou 2% prahovou hodnotou, takže další generace nic neudělá. Z tohoto důvodu bohatí jedinci často diverzifikují své podíly v rámci více GRATů, aby zajistili, že spolehliví vítězové nebudou taženi více spekulativními investicemi. (Více viz: Tipy pro vyřizování dědictví klientů .)

Výpočet anuity

Je vhodné vyjádřit výši anuity, kterou lze vyplácet měsíčně, čtvrtletně nebo pololetně, pevně stanovené procento majetku v důvěře. Předpisy umožňují, aby se výše anuitní platby zvýšila po dobu trvání smlouvy GRAT, avšak nejvýše 120% částky vyplacené v předchozím roce. Výplata anuity se provádí buď podle zdaňovacího roku GRAT nebo výročního výročí GRAT.Pokud se jedná o druhou, platba musí být uhrazena do 105 dnů po výročí založení fondu.

Procházet vzdálenost

GRAT vyžadují důležitou pozornost. Pouze zdraví dřívější poskytovatelé by měli vzít ponor, protože poskytovatelé musí žít v podmínkách GRAT, aby vozidlo fungovalo. Pokud zadavatel zemře před dozráváním GRAT, iniciativa týkající se transferu bohatství stoupá v kouři. (Pro více informací viz: Nejlepší tipy pro pomoc zákazníkům zanechte dědictví .)

V současné době platí, že vládní předpisy drží GRAT na minimální délku dvou let. V důsledku toho poskytovatelé často sestavují sérii dvouletých GRATů, které se snaží obejít tento zákon. Ale může dojít ke změně. Vzhledem k úsilí Obamovy administrativy o zvýšení daňových příjmů v zemi se různé návrhy rozpočtu zaměřily na minimalizaci účinnosti GRAT jako nástrojů ke snižování majetku, a to zvýšením jejich současného dvouletého minima na 10 let. Tím by se zvýšila pravděpodobnost, že poskytovatelé grantu uhynuli během života trustů, a tudíž převedli majetek zpět do svého zdanitelného majetku. Navíc administrativa Obamy navrhuje odstranit GRATy "nulové". To se týká údajů GRAT, kde zůstává zachovaný podíl poskytovatele stejným způsobem jako tržní hodnota aktiv převedených na svěřenectví. A jejich plánovaný růst je dán 7520, čímž se zdanitelný dar sníží takřka na nulu. ( Co se poradci mohou naučit od velmi bohatých klientů .)

Spodní linie

S 7520 úrokovými sazbami, které se v současné době nacházejí v blízkosti jejich historických minim, jejich hotovost je v současné době příznivá, což činí tento nástroj atraktivní metodou mezigeneračního převodu peněz. Ale i za nejlepších okolností nejsou GRATy pro každého. Důvodem je to, že jiná než zadržená anuita, parkování aktiv v systému GRAT znamená neodvolatelně převzít kontrolu nad nimi. To znamená, že pouze lidé s kritickou čistou hodnotou by měli považovat tuto metodu darování majetku za novou generaci. A s možnými regulačními změnami, spojenými s rostoucím potenciálem zvýšení úrokových sazeb o 7520, mohou výhody GRATů klesat, takže okno pro jejich optimální využití může klesnout. (Další informace viz: Rychlý průvodce plánováním nemovitostí s vysokou čistotou. )