Stále rostoucí počet investorů, kteří nemají finanční výnos, hledají útočiště v jedné z posledních bašt vysokých výnosů a poměrně bezpečných investic - realitních investičních fondů (REIT). Pokud výnosy dividend dosahují dvojnásobku výnosů z běžných akcií, a to až 10% nebo více, můžete zpochybnit bezpečnost a spolehlivost REIT, zejména pro konzervativní investory hledající příjmy. REIT by měly hrát roli v jakémkoli diverzifikovaném růstovém a příjmově orientovaném portfoliu. REIT jsou ve skutečnosti všechny o vysokých dividendách a mohou nabídnout určitý potenciál zhodnocení kapitálu.

Jak funguje REIT?

REIT je jistota podobná podílovému fondu, která činí přímé investice do nemovitostí a / nebo hypoték. Equity REIT investuje především do komerčních nemovitostí, jako jsou nákupní střediska, hotelové nemovitosti a kancelářské budovy, zatímco hypoteční REITS investují do portfolií hypoték nebo cenných papírů zajištěných hypotékou (MBS). Hybridní REIT investuje do obou. REIT akcie obchodují na otevřeném trhu, takže je snadné nakupovat a prodávat. Společným jmenovatelem všech REIT je, že vyplácejí dividendy spočívající v příjmech z pronájmu a kapitálových ziscích. Aby se společnosti REIT kvalifikovaly jako cenné papíry, musí vyplácet nejméně 90% svých čistých zisků akcionářům jako dividendy. Za tímto účelem obdrží REIT zvláštní daňové zacházení; na rozdíl od typické společnosti, neplatí žádné daně z příjmů, které vyplácejí. REIT musí pokračovat ve výplatě ve výši 90% bez ohledu na to, zda cena akcií vzroste nebo klesá.

REIT Dividendy a daně

Daňové zacházení s dividendami REIT je to, co je odlišuje od běžných společností, které musí platit daně z příjmu právnických osob. Z tohoto důvodu jsou dividendy vyplácené běžnými společnostmi zdaněny na základě příznivější sazby daně z dividend, zatímco dividendy vyplácené společností REIT nesplňují podmínky pro příznivé daňové zacházení a jsou zdaněny sazbou běžných daní z příjmů až do maximální výše 39. 6 % plus zvláštní příplatky z investičních příjmů ve výši 3,8%. Část výplaty dividendy REIT může být rozdělení kapitálových zisků, které je zdaněno na základě sazby daně z kapitálových výnosů. Investoři obdrží zprávy, které rozdělují část příjmů a kapitálových zisků. Investoři by měli držet pouze REIT na svých kvalifikovaných důchodových účtech, aby se zabránilo vyššímu zdanění.

Míra reinvestování dividend

Obecně platí, že pokud jsou dividendy vypláceny, investoři je obdrží jako šeky nebo přímé vklady, které se hromadí na hotovostních účtech investorů. Když k tomu dojde, investoři se musí rozhodnout, co s penězi dělat, jakmile je obdrží. Mnoho společností a rostoucí počet společností REIT nyní nabízejí plány na reinvestování dividend (DRIPs), které, pokud budou vybrány, automaticky reinvestují dividendy do dalších akcií společnosti.Reinvestiční dividendy nezbavují investory daňovým povinnostem.

Ne všechny společnosti REIT nabízejí DRIP; před provedením investice zajistěte, aby byla tato volba dostupná. Podívejte se také na transakční poplatky společnosti REIT. Obecně DRIP neúčtuje žádné prodejní poplatky, protože akcie jsou zakoupeny přímo od společnosti REIT.

Většina investorů si je vědoma možnosti splynutí úroků nebo výnosů a jejich vlivu na růst peněz v průběhu času. REIT DRIP nabízí stejnou příležitost. Vzhledem k vyššímu výnosu REIT může REIT DRIP generovat vyšší míru růstu. Dividendy společnosti REIT se mohou časem zvyšovat, což může při dalším nákupu akcií společnosti REIT ještě více zrychlovat. Akcie REIT mají potenciál zvýšit hodnotu v průběhu času, což zvyšuje hodnotu podniku, protože rostoucí akcie mají tendenci vyplácet ještě vyšší dividendy. Dokonce i v případě, že cena akcií REIT klesá, investoři z dlouhodobého hlediska přinášejí prospěch díky zprostředkování nákladů na dolarové náklady.

Bonus za zprostředkování peněz v dolaru

Průměrná cena za dolar je investiční technikou, která využívá klesajících cen akcií. Řekněme například, že investor zakoupil 100 akcií společnosti REIT na 20 dolarů za akcii a platí měsíční dividendu 200 dolarů. Cena akcie klesne na 15 dolarů, když investor obdrží první měsíční výplatu dividend ve výši 200 USD a je reinvestován v REIT. Platba dividendy za 200 dolarů by pak zakoupila 13 nových akcií na dividendu ve výši 15 dolarů za akcii. Celková účast se zvýší na 113 akcií v hodnotě $ 2, 195. Nová nákladová základna pro celkový podíl je nyní nižší než 19 dolarů. 50 akcií. Když se cena akcií zvýší, výplata dividend zakoupí méně podílů, ale investor vytvoří zisk z jejích celkových podílů rychleji vzhledem k nižší cenové základně. Pokud se cena akcií společnosti REIT bude i nadále zvyšovat a snižovat, cena by měla být vždy nižší než současná cena akcií, což znamená, že investor má vždy zisk.

Bezpečnost a spolehlivost REIT

Mnoho finančních projektantů doporučuje držet některé nemovitosti pro diverzifikaci. Mnohé společnosti REIT mají dlouhodobé záznamy o vytváření nepřetržitých a rostoucích dividend, a to i během bouřlivé krize v oblasti nemovitostí v roce 2008. Solidní REIT obvykle investuje do velkého geograficky rozptýleného portfolia nemovitostí s finančně zdravými nájemci, což může zmírnit jakoukoli volatilitu nemovitosti. REIT jsou likvidní investice, ale pro co nejlepší výsledek by měly být dlouhodobě drženy v rámci řádně diverzifikovaného portfolia. Přidáním DRIP do společnosti REIT investoři vytvářejí významnou ochranu proti poklesu.