Měli byste pracovat s finančním poradcem pouze za úplatu? Existuje spousta zmatků o tom, jak vybrat finanční poradce, a jak různé modely kompenzací mohou ovlivnit poradenství, které poskytuje poradce.

Model kompenzace

V odvětví finančních služeb se používá mnoho značek, jako je pouze poplatek. Bohužel tyto štítky nejsou jasné a často podléhají interpretaci různými poradci a společnostmi.

Základní modely kompenzací pro poradce jsou:

• poradci, kteří účtují pouze hodinový nebo paušální poplatek za plánovací služby, které poskytují. V závislosti na angažovanosti mohou poskytovat omezené nebo komplexní rady. Účty mohou být jednorázové nebo probíhající.

• Poradci, kteří účtují na základě spravovaných aktiv, například 1% hodnoty investičního účtu. Zahrnutí může nebo nemusí zahrnovat plánování a / nebo jiné poradenství, které je druhotné pro řízení investic.

• Poradci, kteří dostávají pouze provize založené na prodeji produktu nebo finanční transakci, jako je například obchod s akciemi. Jakákoli rada nebo plánování jsou doplňkové k prodeji produktu.

Je poplatek jen jako nejlepší?

Mnoho lidí doporučuje, abyste spolupracovali pouze s poradcem, který účtuje poplatek. Důvodem je to, že jedná jako důvěrník a je povinen jednat v nejlepším zájmu klienta. Zatímco poradce, jenž získává provize, je držen na nižším standardu a nemusí dělat "nejlepší" doporučení, ale jeden, který je "vhodný" pro vaše potřeby. (Viz také: Výběr finančního poradce: vhodnost podle standardů fiduciářů )

Vzhledem k tomu, že poradci, kteří platili pouze poplatky, neprodávají produkty založené na provizi, dostávají doprovodné poplatky nebo jiné formy kompenzace, je potenciál střetu zájmů omezen. A to může být pravda, ale existují výhody a nevýhody pro model, jenž platí. Například, řekněme, že v procesu plánování plánovaný poradce pouze odhalí potřebu a doporučuje, aby si zákazník koupil produkt založený na provádech, jako je pojištění příjmu invalidních osob. Pokud poradce pouze za úplatu neprodává produkt, pak by klient musel najít a pracovat s pojišťovacím makléřem a přidávat další kroky k již tak složitému procesu. Také pojišťovací makléř obdrží provizi z prodeje produktu, což je výnos, který se neúčastní poradce poplatků.

V důsledku toho musí poradce pouze za úplatu buď omezit služby, které nabízejí, nebo účtovat klientům vyšší poplatek. U bohatých jedinců, kteří jsou ochotni a schopni zaplatit podstatnou částku, může být tou správnou volbou pouze poradce. Ale pro mnoho jedinců s omezenými zdroji nebo jejichž majetek jsou vázáni v kvalifikovaných plánech, může být mimo kapesních nákladů pro poradce pouze za poplatek prohibitivní.Potenciálně omezuje přístup mnoha lidí k poradenství.

Také žádný poradce (nebo skupina poradců) nemůže vyniknout ve všem. Existují chvíle, kdy byste mohli lépe spolupracovat s poradcem, který se specializuje na určité produkty založené na provizi, jako jsou zdravotní postižení nebo zdravotní pojištění, a chápe dostupné produkty. Některé státy také omezují možnost poradce účtovat poplatek za analýzu produktů pojištění nebo potřeb.

Model poplatků a provizí

Jako alternativa využívá mnoho poradců model, ve kterém jsou kompenzovány kombinací poplatků, spravovaných aktiv a / nebo provizí. Přesná kombinace se liší podle poradce. Tento model umožňuje poradcům nabízet klientům širší škálu služeb a pracovat s nimi, aby mohli provádět doporučení a sledovat pokrok. Poradce má také flexibilitu pracovat s širším okruhem klientů, jejichž potřeby a zdroje se liší. Model však může být matoucí, protože někdy může poradce jednat jako důvěrník; zatímco při jiných příležitostech nemá poradce žádnou fiduciární odpovědnost.

Fiduciární odpovědnost

Potenciálním řešením není soustředění pouze na odškodnění a místo toho zvažte práci s poradcem, který má jako součást zakázky odpovědnost za svěřence. Obecně platí, že poradce je fiduciář, když účtuje poplatek za plánování služeb a / nebo investuje peníze na poradní účet. Také registrovaní investiční poradci a certifikovaní finanční plánovači působí jako svěřenci.

Na počátečním setkání by poradce, který se hodí k tomuto modelu, měl mimo jiné:

• Vysvětlit, jak jsou kompenzovány.

• Ukažte svou schopnost jednat jako nezávislý pojišťovací zprostředkovatel při doporučování produktů (viz též: Nezávislý zástupce)

• Poskytněte písemné informace o možných konfliktech zájmů, jakož io jiných zdrojích odškodnění, jako jsou poplatky za referování.

• Uveďte jasné písemné prohlášení, že každý klient, který je zainteresuje na plánování služeb, může svobodně provádět doporučení poradce nebo jinde.

Bottom Line

Je důležité si uvědomit, že kvalita poradenství, kterou obdržíte, není pouze vázána na kompenzační model poradce. Avšak druh poradenství, který obdržíte, může být ovlivněn kompenzačním modelem poradce. Například jako rodiče novorozence možná budete chtít koupit další životní pojištění. Takže práce s nezávislým pojišťovacím makléřem může být lepší volbou než poradce, který účtuje poplatek. Pokud však chcete poradit v oblasti plánování odchodu do důchodu a nemusíte nutně kupovat konkrétní produkt, může být správným rozhodnutím poradce, který účtuje poplatky za plánování.