Sociální investování je jedním z mnoha termínů identifikujících investiční přístup založený na integraci hodnot s oceňovacími metrikami při zvažování kandidátů na portfoliu. Jiné pojmy popisující důraz na společensky odpovědné investice (SRI) zahrnují investování do společnosti a zodpovědné investování. Impaktní investice je novější pobočka SRI, která se rozšiřuje do sféry podpůrných organizací, které poskytují přínosný sociální dopad.

Do not Harm

Sociálně vědomí investoři se zaměřují na to, aby podniky dodržovaly mandát, aby neškodily. Bývalé motto Google (NASDAQ: GOOG GOOGAlphabet Inc1, 025. 90-0, 64% vytvořeno s Highstockem 4. 2. 6 ), "Do not Evil, "Byl nahrazen v roce 2015, kdy převzala společnost Alphabet jako novou holdingovou společnost společnosti Google Alphabet (NASDAQ: GOOGL GOOGLAlphabet Inc1, 042. 68-0. 70% vytvořená společností Highstock 4. 2. 6 ). Nový kodex chování řídí zaměstnanci abecedy, aby "… udělali správnou věc - dodržovali zákon, jedli čestně a vzájemně se zacházeli s respektem. "Tento nový mandát přesněji vyjadřuje hodnoty sociálně vědomých investorů.

Zástupci SRI obecně usilují o to, aby se vyhnuly investicím do společností, které v minulosti odolaly dodržování předpisů o ochraně životního prostředí. Výrobci střelných zbraní, podniky zabývající se hazardními hrami a společnosti vyrábějící tabákové výrobky se vyhýbají společensky vědomým investorům. Impaktní investice se zaměřuje na společnosti, které se zavázaly řídit část svých zdrojů směrem ke zlepšení podmínek pro udržitelnost životního prostředí, sociální příležitosti a příležitosti pro malé podniky.

Standardy SRI

Zastánci zodpovědného investování zdůrazňují environmentální, sociální a řídící kritéria (ESG) jako standardy, které mají být použity při identifikaci vyhlídek SRI. Ekologická kritéria zahrnují takové záležitosti, jako jsou postupy hospodaření přírodních zdrojů společnosti a její program proti znečištění. Sociální kritéria se mohou týkat nejrůznějších záležitostí, od problematiky dodržování předpisů BOZP (OSHA) až po pověst firem, se kterými společnost provádí své běžné činnosti. Kritéria správy se týkají například toho, zda společnost používá při sestavování účetních závěrek obecně uznávané účetní zásady (GAAP) a zda společnost rozšiřuje podezřelou velkorysost na politiky a regulátory.

Institucionální investoři podniká kroky, aby zajistili, že jejich fiduciární odpovědnost by měla zahrnovat úvahy ESG do svých rozhodovacích procesů. Při posuzování úvěrových rizik konkrétní společnosti, zodpovědné investování přesahuje obvyklé finanční metriky a zahrnuje metriky ESG.Společnosti, které dodržují postupy, které by mohly vést k právním nebo regulačním sankčním opatřením, čelí finančním důsledkům, které mohou způsobit potíže při obsluze dluhů. Filtrování kandidátů na portfolia s metrikami ESG pomáhá předcházet takovým nešťastným investicím.

Společnost iShares MSCI KLD 400 společenská ETF (KLD KLDiSh MSCI US ESG107. 93-0. 15% je vytvořena s Highstock 4. 2. 6 22 fondů obchodovaných na burze (ETF) založených na sociálně vědomém investování do roku 2017. V dokumentech KLD iShares vysvětluje, že KLD sleduje výkonnost sociálního indexu MSCI KLD 400, který má pozitivní environmentální, sociální a vládní (ESG) charakteristiky.

Steve Lydenberg z Domini Social Investments je advokát pro společenskou odpovědnost, který navrhuje, aby burzy vyžadovaly, aby kotované společnosti poskytovaly úplné zveřejnění více metrik ESG jako předpoklad pro jejich uvedení na seznam. Lydenberg navrhuje, aby takové zprávy ESG byly komplexní a napsané v jazyce bez žargonu, který je pro drobné investory snadný.

Zvyšování advokacie

Zástupci SRI zintenzívnili své úsilí tím, že rozšířili cíl společenské odpovědnosti podniků nad rámec ochrany před škodami. Snaha společností podniknout pozitivní kroky ve prospěch společnosti jako celku vytvořila pobočku SRI známou jako dopad investující od roku 2007. Jedním příkladem firemního úsilí o zlepšení sociálního blahobytu je kampaň Not For Sales, kterou spustila firma Juniper Networks Inc. (NYSE: JNPR JNPRJuniper Networks Inc24, 74 + 0, 77% vytvořeno s Highstockem 4. 2. 6 ).

Společenský rizikový kapitál má dopad tím, že investuje o krok dále tím, že se zaměřuje na začínající podniky. Toto úsilí poskytuje podporu takovým podnikům v raném stádiu, jako jsou podniky, které poskytují udržitelné pracovní pozice na úrovni produkce v oblastech s nízkými příjmy, stejně jako nemocnice v rozvojových zemích, kde není dostupná lékařská péče.

Více než 15 fondů sociálního rizikového kapitálu je v provozu od roku 2010 a poskytuje investorům příležitost směrovat kapitál na filantropické a neziskové organizace. Fond Acumen byl založen v roce 2001 se základním kapitálem společnosti Cisco Systems Inc. (NASDAQ: CSCO CSCOCisco Systems Inc34, 41-0, 17% vytvořený společností Highstock 4. 2. 6 ), Rockefeller Nadace a tři individuální filantropové. Společnost Acumen získává finanční prostředky na zajištění dlouhodobých dluhových nebo kapitálových investic do podniků v raném stádiu, které poskytují zákazníkům v oblastech s nízkými příjmy dostupný přístup k zemědělským zařízením, kvalitnímu vzdělávání, bydlení, čisté energii, zdravotní péči a bezpečné pitné vodě. (Klikněte zde a přečtěte si o nejlepších 4 fondech sociálního rizikového kapitálu)

Více než čtyři sociální burzy jsou ve světě rozvíjeny a poskytují investorům příležitosti k nákupu akcií v sociálních podnicích. Ve Spojených státech funguje Mission Markets jako burza, ačkoli poskytuje online platformu pro investory pro výzkum a rozšíření kapitálu na investice, které mohou přinést pozitivní sociální a environmentální dopad.

V Kanadě je společnost Social Venture Connexion (SVX) online portál spojující akreditované investory se sociálními podniky. Společnost Social Venture Connexion pracuje na tom, aby se stala skutečnou burzou, otevřenou široké veřejnosti. Společnost SVX je registrována u Komise pro cenné papíry v Ontariu.