Zjistěte, zda vaše investice pracují natolik tvrdě, abyste splnili vaše finanční cíle. Zjistěte návratnost svého portfolia, abyste se ujistili, že se vám daří dobře. Pokud výkonnost vašeho portfolia nesplňuje vaše očekávání, zvažte změny, které je třeba provést.

Krok 1: Vypočítejte návratnost a výnosnost vašeho portfolia

Existuje sto způsobů, jak měřit úspěšnost portfolia, a měli byste použít více než jednu k posouzení zdraví svého portfolia. Nejjednodušší způsob, jak najít míru návratnosti, je přidat změnu hodnoty do svého příjmu a rozdělit tuto částku o výši investice.

Další metoda, někdy nazývaná "součet částí", zahrnuje poměrně základní aritmetiku. Vezměte si každý podíl ve svém portfoliu, najděte výnos a vynásobte ho celkovým podílem jeho tržní hodnoty na celkovém portfoliu. Konečný výnos by měl odpovídat součtu všech jednotlivých vážených výnosů.

Mohlo by se zdát lákavé podívat se na celkovou tržní hodnotu vašeho portfolia dne 1. ledna a pak ho odečíst z celkové tržní hodnoty následujícího 31. prosince, ale to nezapočítává přírůstky, odčítání nebo vyvažování. Pokud nejste pasivním investorem, který nic nedělá, abyste změnili své portfolio, nespoléhejte na tuto metodu.

Vypočítejte výnosy z vašich investic, ne jen výnosy. Chcete-li se dozvědět, jak vypočítat výnosy z dluhopisů, akcií nebo vkladových certifikátů (CD), navštivte webové stránky FINRA (Financial Industry Regulatory Authority).

Krok 2: Použití technik přiřazení výkonu

Myšlenkou analýzy přiřazení je rozlišovat mezi správným získáním a získáním štěstí. Jednou věcí je vybrat si vítěze v roce 2013, kdy měl S & P 500 svůj nejlepší rok století. Je to úplně jiný výkon, který si v roce 2009 zvolil vítěze, kdy byla celá globální ekonomika v recesi.

Pro jednoduchý příklad: Předpokládejme, že jste sledovali tradiční referenční index s 60% akciemi a 40% dluhopisy. Během roku získalo vaše portfolio 8%, zatímco benchmark získal pouze 6,5%. Vložte do terminologie na trhu akcií, vaše výběry překonaly benchmark o 150 bazických bodů (bps), což vytváří další hodnotu. Uvedení výkonnosti vysvětluje, jak došlo k dodatečné hodnotě. Mohlo by být, že jste vybrali lepší akcie a lepší vazby než měřítko. Může se stát, že do akcií přidáte větší váhu než měřítko.

Na portfoliu atribuce portfolia je k dispozici spousta dobrých nástrojů. Pokud investujete do vzájemných fondů, Morningstar poskytuje velké množství informací o přidělení sponzorů a manažerů investičních plánů. Můžete také použít výkonový a atribuční software, například programy nabízené společností Opturo, State Street nebo StatPro.

Krok 3: Faktor rizika, daní a inflace

Investice nejsou ve vakuu růst. Pokud budete mít distribuci, musíte platit daně. Naopak, pokud jste ztratili peníze z prodeje některých akcií, můžete tyto ztráty použít jako daňový oddíl. 12% nárůst hodnoty portfolia nevypadá tak působivě, pokud by vaše životní náklady v průběhu roku také vzrostly o 6%. Nenechte se unést, pokud jste obchodovali s možnostmi nebo si všechny peníze vložili do akcií s mikropáskem, abyste v letošním roce získali 35% výnosnost. že velké riziko v portfoliu je stejně pravděpodobné, že ztratí příští rok. Chcete-li se podívat na návrat očištěný o riziko, vyzkoušejte poměr Traynor, poměr Sharpe nebo poměr Sortino.

Výpočet návratnosti po zohlednění inflace se nazývá skutečná návratnost. Použijte to namísto nominálního výnosu a zjistěte, zda vaše peníze rostou dostatečně rychle, aby překonaly růst cen před odchodem do důchodu.

Faktor transakčních poplatků a ročních poplatků. Zákony, makléři a fondové týmy vám musí poskytnout výroční prohlášení. Pomocí těchto výročních výkazů - zejména stránky s součtem účtu - zjistěte návratnost po zúčtování transakčních nákladů.