Kategorie globálních fondů obchodovaných na burze cenných papírů (ETF) nabízí mezinárodní expozici pro investory, kteří chtějí rozšířit nebo diverzifikovat své investiční portfolio globálně, nebo alespoň za čistě domácí akcie v USA. ETF globálního kapitálu pokrývají široký geografický rozsah investic od rozvíjejících se tržních ekonomik až po vyspělé ekonomiky. Některé globální kapitálové ETF se zaměřují především na celosvětové ex-U. S. akciový trh, nabízející řadu mezinárodních center, s výjimkou domácích akcií v USA. Jeden takový globální akciový ex-U. Fond S. je Vanguard FTSE All-World ex-US ETF (NYSEARCA: VEU VEUVn FTSE exUS54. 12 + 0,37% vytvořen s Highstockem 4. 2. 6 ). Pro investory, kteří upřednostňují ETF se širokým globálním dosahem, který zahrnuje mezinárodní rozvíjející se a rozvinuté trhy, ale také zahrnuje americký akciový trh, jedním z nejoblíbenějších fondů je Vanguard Total World Stock ETF (NYSEARCA: VT VTVng Ttl Wrld St72 70 + 0. 26% Vytvořeno s Highstockem 4. 2. 6 ).

Vanguard FTSE All-World ex-US ETF

Vanguard FTSE All-World ex-US ETF, zahájený společností Vanguard v roce 2007, je nejvíce rozšířeným globálním akciovým fondem za 11 USD. 99 miliard celkových spravovaných aktiv (AUM). Tento ETF zaznamenává index FTSE All-World ex-US index, který byl upraven s pohyblivou kapitalizací. Podkladový index zahrnuje více než 2 000 střednědobých až středně velkých akcií společností se sídlem v celkem téměř 50 zemích, s výjimkou Spojených států, které představují jak rozvíjející se trhy, tak rozvinuté ekonomiky. Tento fond nabízí investorům širokou expozici na celém mezinárodním akciovém trhu mimo Spojené státy.

Špičkové zastoupení ve fondu jde do finančního sektoru, který od února 2016 tvoří 21 63% portfolia. Mezi největší podíly patří Nestlé SA (SIX: NESN), Toyota Motor Corporation (OTC: TOYOF), Novartis AG (NYSE: NVS NVSNovartis83, 50-0, 24% >) a HSBC Holdings PLC (NYSE: HSBC HSBCHSBC Hldgs48, 26-0, 19% vytvořeno s Highstockem 4. 2. 6 ). Poměr obratu portfolia je velmi nízký 3%. Výdajový poměr fondu je rovněž výrazně nízký na úrovni 0,14% ve srovnání s průměrným výší 0,37%. Tato ETF nabízí nadprůměrný dividendový výnos ve výši 3,12%. Průměrná 12měsíční sledovací chyba fondu je zanedbatelná - 0. 03%.

Pětaletý průměrný anualizovaný výnos pro FTSE All-World ex-US ETF je -0. 41%, méně než 0,2% v průměru. Morningstar považuje fond za průměrné riziko s podprůměrným výnosem.

Vanguard Total World Stock ETF

Pro investory, kteří preferují mezinárodní akciový fond, který zahrnuje U.S. akcie, jeden z nejoblíbenějších a nejvíce obchodovaných fondů, je Vanguard Total World Stock ETF, který vydal Vanguard v roce 2008. Tento ETF má 5 dolarů. 16 miliard celkových aktiv, které používá ke sledování tržního kapitálu váženého FTSE Global All Cap Index. Podkladový index je navržen tak, aby odrážel celkovou výkonnost přibližně 98% světového investicního akciového trhu, i když hraniční trhy nejsou zahrnuty. Index obsahuje více než 7 000 populací odebraných ze 47 zemí, od malých až po velké čepice. Americké akcie představují 53% portfolia. Dalšími nejvýznamněji zastoupenými trhy jsou Japonsko na úrovni 8,73%, Spojené království 6,61%, Hongkong 3,3% a Švýcarsko 3,1%.

Stejně jako u předchozího fondu převažuje sektor finančních služeb, což představuje 17 11% investovaných aktiv portfolia. Mezi největší podíly fondu patří společnost Apple Inc. (NASDAQ: AAPL

AAPLApple Inc174, 25 + 1, 01% vytvořená společností Highstock 4. 2. 6 MSFTMicrosoft Corp84 47 + 0 39% vytvořeno společností Highstock 4. 2. 6 ), společnost Wells Fargo & Company (NYSE: WFC WFCWells Fargo & Co56.18-0.30% Vytvořeno společností Highstock 4. 2. 6 ) a společností Nestlé SA. Roční obrat portfolia portfolia je 7% a poměr nákladů fondu je relativně nízký. 17%. Výnos dividend je 2,6%. Průměrná 12měsíční sledovací chyba fondu je minimální -0. 09%. Pětiletý průměrný roční výnos fondu činí 4,4%. Morningstar oceňuje tento ETF jako průměr z hlediska rizika a návratnosti. Porovnání dvou fondů globálního kapitálu První věc, která vyniká ve srovnání obou fondů, je to, že zahrnutí amerických akcií do burzy Vanguard Total World Stock ETF vedlo k podstatně lepšímu výkonu s pětiletým průměrem návrat 4,4% oproti FTSE All-World ex-US ETF pětiletý průměr -0. 41%. To naznačuje, že přinejmenším v současném ekonomickém prostředí globální kapitál ETF, který zahrnuje americké akcie obecně převyšuje ex-U. S. fondy. Přehled prvních deseti globálních kapitálových ETF, měřených celkovými aktivy a sestavených společností etfdb. com, zdá se, potvrzuje tuto skutečnost založenou na meziročním výkonu obou ex-U. S. a S. - fondy, které jsou výhradní. Chyba sledování obou fondů je minimální. Neexistuje žádný podstatný rozdíl v likviditě mezi fondy, přičemž průměrný spread poptávky a poptávky pro FTSE All-World ex-US ETF byl 0,02% a rozpětí pro ETF Vanguard Total World Stock na úrovni 0,3%.

Obě fondy nabízejí investorům široké mezinárodní pokrytí s podprůměrným poměrem nákladů 0,14% a 0,17%. Jednotliví investoři pravděpodobně vyberou jeden fond nad druhým, založený převážně na svých osobních investičních cílech, strategii, toleranci vůči riziku a výhledu světových ekonomik. Investoři, kteří si vyberou fond založený především na nedávné minulé výkonnosti, budou pravděpodobně upřednostňovat Vanguard Total World Stock ETF.