Vznik indexových investičních fondů a fondů obchodovaných na burze (ETF) jako investičního nástroje jak pro finanční poradce, tak pro individuální investory je v posledních letech dobře zdokumentován v tisku. Tento trend začal během finanční krize, protože schopnost aktivních manažerů pravidelně překonávat indexové ukazatele se ukázala jako vzácná. Přidejte k tomu nízké náklady na indexové fondy a máte přesvědčivý argument pro finanční poradce a ty, kteří samy investují, aby peníze odvedli od aktivních manažerů.

Avšak ne všichni aktivní manažeři ztrácejí majetek. "Pasivní investice získávají stále více a více aktiv, ale existuje řada aktivních manažerů, kteří i nadále přitahují investory kvůli jejich nízkým poplatkům a konzistentní výkonnosti," uvádí Roland Czerniawski, analytik analytiky společnosti Morningstar Inc., řekl CNBC. Podle tohoto článku se zvláště aktivně spravované fondy vyznačují skutečností, že získaly aktiva ke konci září 2015. (Více viz: Statistický pohled na pasivní vs. aktivní správu ).

Dodge & Cox

Tato firma, založená v roce 1931, nabízí pouze šest podílových fondů a nedávno uzavřela svůj oblíbený fond International Stock (DODFX) novým investorům. Přesto v letošním roce přinesly v tomto roce více než 25 miliard dolarů nových aktiv, což je vrchol mezi všemi firmami. Dodge & Cox využívá týmového přístupu k řízení svých finančních prostředků a jejich přístup založený na vlastním kapitálu je zaměřen na hodnotu. Řídí se výbor. V průběhu let několik z jejich fondů buď vyhrál, nebo byl nominován na manažera roku Morningstar ve své příslušné kategorii včetně týmu z International Stock fondu v roce 2014. Navíc výdaje jsou nízké s pěti kapitálovými a vyrovnanými fondy v rozmezí od 0 , 52% až 0,65% a jejich osamělý dluhopisový fond dodatek Dodge & Cox (DODIX) činil 0,44%.

Výsledky byly solidní a pět fondů, které mají pětletý rekord, jsou ve svých příslušných skupinách vedené společností Dodge & Cox Balanced (DODBX) ve druhém percentilu Morningstar kategorie. Celkově jde o fondy institucionální kvality, které jsou trvale řízeny a sportovně nízké náklady na zavedení. (999)

JP Morgan Funds

Podle Morningstar JP Morgan Funds zaznamenaly čistý příliv více než 12 miliard dolarů za rok, až do září 2015 a více než 21 miliard dolarů za posledních 12 měsíců. Pro celý rok 2014 vedl JP Morgan všechny aktivně řízené firmy do přílivu podílových fondů za 28 USD. 8 miliard. Toto znamenalo druhý rok za sebou, že se dostali do seznamu. Podle Investment News, na rozdíl od některých aktivně spravovaných fondových fondů, JP Morgan přilákal čistý příliv přes širokou škálu investičních stylů podílových fondů.Pro rok 73 z jejich 101 podílových fondů mělo silný příliv, podle Morningstar. Podivně, jejich pasivní podíly měly čistý odliv ve výši 288 milionů dolarů za rok. JP Morgan Funds se pěkně snažili oslovit finanční poradce. Jejich konference s hlavním globálním strategistou Davidem Kellym jsou populární u finančních poradců a jsou vždy informativní. Jejich stránky poskytují velké množství informací a nástrojů pro finanční poradce. (999)> Laura Lallosová, která pokrývá JP Morgan Funds for Morningstar, uvedla, že její investice do marketingu finančních poradců je zásadní (viz:

Pasivně spravované a aktivně spravované podílové fondy: . "Za posledních několik let se jim podařilo přinést peníze do akciových fondů, když jiné společnosti vidí odliv nebo nevidí velké přílivy," řekla. "Mají skupinu poradců, kteří chtějí spolupracovat s JP Morganem z různých důvodů", včetně značného vzdělání a evanjelizačního trhu, a to prostřednictvím rozpoznatelných tváří, jako je Kelly.

Americké fondy

Americké fondy, které jsou primárně distribuovány prostřednictvím finančních poradců, zaznamenaly obrat z několika let odlivu. Za prvních devět měsíců roku 2015 zaznamenalo čistý příliv přibližně 10 miliard dolarů. Jedná se o největší aktivně spravovanou skupinu podílových fondů v zemi. Jsou na správné cestě, pokud jde o čistý příliv od roku 2007, rok před finanční krizí. (Více informací naleznete v části Nejlepší fondy pro penzijní fondy v Amerických fondech.)

Většinu tohoto obratu nyní způsobuje využití finančních prostředků finančními poradci, kteří radí plány 401 (k) poradce založené na poplatcích, kteří používají nižší podíl nákladů na podíl společnosti bez zatížení. Jedná se o změnu z minulosti, kdy se většina tržeb vygenerovala poradci založenými na provizi prostřednictvím akcií společnosti. Podobně jako Dodge & Cox jsou finanční prostředky společnosti spravovány výborem. Mnoho sportovních poměrů s nízkými náklady a solidní výsledky.

Spodní hranice

Mnoho aktivně řízených rodin fondů vykazovalo v posledních letech čistý odliv, protože pasivní, nízkopodlažní indexové podílové fondy a ETF získaly na popularitě. Tři výše uvedené firmy a několik dalších lidí tuto tendenci vyčerpaly, což ukazuje, že existuje místo pro aktivní řízení v mysli mnoha finančních poradců. (Pro více informací viz: Aktivní správa: Pracuje pro vás? )