Produkt iShares S & P 100 (NYSEARCA: OEF OEFiShs S & P 100114. 59-0. 11% fond nebo ETF, který je navržen tak, aby vystavoval investory mega a velkým společnostem s tržní kapitalizací umístěným ve Spojených státech. OEF zaznamenává podíl a výkon indexu S & P 100 jako svého benchmarku. Index S & P 100 je podskupinou indexu S & P 500 a skládá se z prvních 100 mega-a big-cap blue chip společností se sídlem s americkým OEF, který se soustředí na to, aby odpovídal opravným koeficientům tuzemských akciových podílů zjištěným v rámci Index S & P 100. Od založení OEF v roce 2000 poskytla ETF investorům roční výnos 3,45%.

Jak to sleduje

Manažeři fondu pro OEF se soustředí na replikaci holdingů a výkonnosti indexu S & P 100 jako referenčního indexu fondu. Fond ETF vlastní 99 mega- a velkokapacitních domácích akcií, které napodobují váhu benchmarkových podílů, z nichž všechny jsou testovány na finanční sílu a dlouhodobou udržitelnost na trhu. Počínaje srpnem 2015 jsou nejvýznamnějšími pozicemi společnosti OEF Apple, Inc. ve výši 5 97%; Microsoft Corporation na úrovni 23%; Exxon Mobil Corporation při 2,83%; Johnson & Johnson při 2,37%; a Wells Fargo & Company ve 2. 32%; Kromě svých nejvýznamnějších podílů investuje společnost OEF do společností General Electric a JPMorgan Chase. Správci fondů mají možnost investovat část majetku fondu do jakéhokoli podílu na trhu s kapitálem od společností v rámci Spojeného království, ale fond nevlastní investiční fondy nebo REIT.

Zatímco OEF primárně drží mega a velkokapacitní domácí akcie, aktiva fondu jsou rozdělena do celé řady odvětví. Od srpna 2015 je OEF nejvíce zatěžován v technologickém sektoru se 21,4%; zdravotní péče o 17,3%; a finančních služeb o 17,05%. Navíc zásoby společností v rámci OEF zahrnují spotřebitelský cyklický sektor na úrovni 10,03%; spotřebitelský obranný sektor na úrovni 10 24%; průmyslu na úrovni 9,09%; a odvětví energetiky na úrovni 7, 46%.

Společnost OEF investuje alespoň 90% veškerého majetku fondu do tuzemských akciových podílů zjištěných v rámci indexu S & P 100. Vysoká úroveň replikace vede k nízkému výskytu chyb při sledování jeho benchmarku. Zbývajících 10% majetku fondu může být investováno do konkrétních termínových, opčních nebo swapových smluv, jakož i peněžních prostředků a peněžních ekvivalentů.

Řízení

Systém iShares S & P 100 ETF je řízen zkušeným týmem profesionálů a podporován jeho mateřskou společností BlackRock, Inc. Rodina ETFs iShares zahrnuje více než 700 individuálních ETF dostupných pro investory na celém světě, z hlediska sektoru, tržní kapitalizace a zeměpisné polohy. Od července 2015 drží iShares ETF více než 1 bilion dolarů v investičním majetku.

Charakteristika

Manažeři fondů OEF prosazují investiční strategii pasivního řízení ve snaze zůstat věrni modelu replikace fondu. Podíly v rámci OEF napodobují ukazatele benchmarkového indexu, což umožňuje poměr nízkého obratu a relativně nízký nákladový poměr ve výši 0,2%. Srovnatelné ETF, které nabízejí investorům expozici domácnostem s mega- a velkým limitem, podobné těm, které jsou uvedeny na indexu S & P 100, mají průměrný poměr nákladů 0,42%.

OEF obchoduje na Newyorské burze Arca spolu s více než 8 000 burzovými cennými papíry. Zatímco nákladový poměr ETF je nízký, poplatky mohou být ukládány investorům, kteří k nákupu používají poradce nebo makléře. Komise a obchodní poplatky se liší v závislosti na platformě a poradci, kteří používají obchod.

Vhodnost a doporučení

Vzhledem k tomu, že OEF byla navržena tak, aby kopírovala výkonnost a volatilitu referenčního indexu, ETF poskytuje investorům příležitost dostat se předvídatelným způsobem do expozice domácích akciových trhů mega a big-cap. Společnosti se středním a velkým kapitalizačním kapitálem, které se nacházejí v rámci USA, nesou méně rizika než domácí akcie s malým a středním kapitálem nebo mezinárodní akcie; investice do velkých společností však nezbavuje investora ze všech investičních rizik. Velikost společnosti hovoří o její udržitelnosti při poklesu trhu, ale neochrání investory před kolísáním hodnoty nebo návratnosti v čase.

Přehled rizikových ukazatelů OEF umožňuje investorům porozumět míře rizika, které vzniklo v době, kdy je fond držen v rámci portfolia. Od založení fondu má OEF konečnou verzi beta verze 1,33, což znamená, že je pravděpodobné, že se časem bude pohybovat s celkovým trhem. Má tříletou směrodatnou odchylku 8,8%, což znamená, že výnosy jsou rozloženy v širokém rozmezí. Každá riziková metrika pro OEF mluví o celkové volatilitě fondu, takže je nevhodná jako jediný podíl investora.

OEF je nejvhodnější pro investory, kteří hledají expozici v mega- nebo velkokapacitním domácím trhu, kteří jsou ochotni zaujmout určitou míru rizika pro potenciální dlouhodobou odměnu. Vzhledem k možnému volatilitě a fluktuaci fondu by investoři měli držet OEF v rámci portfolia, který má dlouhodobý časový horizont, např. Důchodový účet.

Jak mohou finanční klienti využívat tento ETF

Finanční poradci používají nástroj iShares S & P 100 EFT jako jednu nebo doplňkovou pozici s velkými čepy v rámci portfolia klienta. Tuzemské akcie s mega a velkým limitem poskytují klientům možnost podstoupit menší riziko, než se často vyskytují na jiných akciových pozicích, jako jsou mezinárodní společnosti, rozvíjející se trhy, společnosti s nízkou kapitalizací nebo akcie se středním kapitálem. Továrna s mega a velkým limitem navíc má větší potenciál vyplácet dividendy v průběhu času. Klienti mohou využívat OEF jako cenově výhodné zajištění proti jiným akciovým pozicím, zatímco zbývají dlouhodobě investované. Finanční poradci mohou doporučit OEF jako holdingovou akciovou společnost s velkým kapitálem pro klienty, kteří používají své investiční portfolio k akumulaci úspor na penzijní nebo jiné dlouhodobé investiční cíle.

Hlavní konkurenti a alternativy

OEF má v minulosti silný výkon jako domácí ETF s velkým limitem, ale existuje mnoho alternativ k fondu s podobnými podíly, ukazateli výkonnosti a výdajů. Prvním konkurentem pro OEF je Vanguard Mega Cap ETF, který sleduje výkonnost indexu CRSP US Mega Cap. Tato ETF má poměr výdajů 0,11% a drží pozici v Apple, Inc, Exxon Mobile Corp. a General Electric Co.

Další alternativou k OEF je Schwab US Large-Cap ETF, který sleduje celkový výnos index Dow Jones US Large-Cap celkový akciový index. Schwab má poměr nákladů 0,4% a investuje do podobných mega- a velkých domácích společností jako OEF.