Finanční trhy přitahují všechny druhy účastníků, od částečně nadaných fanoušků, kteří hledají další peníze na nadnárodní instituce, které se pohybují miliardami dolarů přes tisíce nástrojů. Obchodní hra se táhne napříč oběma konci spektra, kde part-timers a domácí hráči soutěží o zisky s tradičními prostředky a bleskově rychlými počítačovými algoritmy.

Údaje naznačují, že většina obchodníků, kteří hrají na mělkém konci tržního bazénu, se nakonec vyvine a vyzdvihne sázky, nechá někdo jiný spravovat své peníze, nebo se prostě vzdá a hledá jiný způsob, jak vybudovat bohatství. Ironií je, že mnoho z těchto lidí nikdy nemělo šanci uspět, protože přišli do hry s kasinovou mentalitou, která označila přímou cestu k neúspěchu.

Co přesně je kasinová mentalita a jak to podkopává úsilí obchodníka o ziskovost? Je tento chybný přístup omezen na nováčky nebo se zkušení obchodníci také chytí do chování? Jaký je nejúčinnější způsob, jak překonat mentalitu kasina a nahradit ji disciplinovaným přístupem, který podporuje ziskovou kariéru ve spekulacích?

Definování kasina Mentality

Mnoho nových obchodníků vidí svou účast na finančních trzích stejně jako výlet do Las Vegas, doufá, že hromada peněz v jejich zadních kapsách může být prodávána za větší hromadu, když odcházejí . Mnoho z těchto lidí se nenaučilo o základních obchodních strategiích a technikách, protože si neuvědomují povahu rizika, hypnotizované chamtivostí, která se drží jako lepidlo všem bohatým a rychlým schématům.

Média a kolegové naprogramovali nové obchodníky, aby se podívali na cenné papíry jako sázkové listy a na široký trh jako sportovní událost, v níž někdo může vyhrát, pokud kořeny pro pravou stranu. Hra vypadá z jejich perspektivy černobíle, protože nerozumí tomu, jak si trhy vybírají kapsy obchodníků, kteří hodí peníze na cenné papíry se stejnou intenzitou, že mince padnou do jednoručných banditů v naději, že udeří do jackpotu.

A stejně jako hrací automat drobné výplaty v pravidelných intervalech zvyšují motivaci umístit větší sázky, ať jsou nebo nejsou vhodné pro tržní podmínky a příležitosti v té době. Toto chamtivé chování se příležitostně vyplatí s velkou výhrou, ale většinou většinou ztrácí peníze konzistentně v průběhu času, otevírá dveře selhání a konečný výstup z obchodní hry.

Nedostatek definovatelného okraje (viz Vital důležitost definování obchodní hrany) utěsňuje jejich osud - stejně jako hráči, kteří hrají za vzrušení, ale nezdaří se naučit o šance na každou hru a odpovídající reakce, které snižují nebo odstraňují výhodu domu . Mezitím oba skupiny jedinců získají sekundární posilování pro destruktivní akce, protože jejich těla uvolňují adrenalin a endorfiny vždy, když hrají, bez ohledu na to, zda vyhrávají nebo ztrácejí.

Míra kasina spotřebovává nejvíce kapitálu, když se trhy nebo nástroje dostávají do binárních událostí, jako jsou výkazy o příjmech nebo ekonomické propouštění, které způsobují prudce vyšší nebo nižší bezpečnostní ceny. Inteligentní obchodníci odstupují stranou nebo zajišťují pozice v těchto inflexních bodech, protože neznají výsledek a hádání nepředstavuje životaschopnou strategii. Mezitím trpící obchodník jde všude a zaujímá velké pozice, protože jsou na vítězné straně rovnice, slepí na značné náklady na to, že se mýlí.

Chyba pro začátečníky nebo životní trpělivost

Mentální kasina se primárně dotýká nováčků, protože je přirozeným důsledkem nedorozumění na finančních trzích a jejich fungování. Mnozí z těchto lidí se dřív nebo později dozví ze své chyby, používají nevyhnutelné ztráty jako výzvu k probuzení, aby se věc zabývala vážněji. Na druhé straně to poskytuje motivaci potřebnou k tomu, aby se posadila a naučila se základy strategie, velikostní pozice, pozitivní očekávání a řízení rizik.

Zatímco nováčci se rychle vymyjí, pokud nezanechávají kasinovou mentalitu, zkušení obchodníci mohou po mnoho let nést prvky tohoto destruktivního myšlení. Zatímco není dominantem svých časově ověřených strategií, tato mentalita se může objevit, kdykoli chamtivost překoná disciplínu. V malých dávkách není fatální a může do dne obchodování přinést trochu zábavy, dokud se velikost pozice nezmění. Tito jsou vhodně nazýváni "loterijními lístky" a fungují nejlépe, když obchodníci čelí binárním scénářím, které viděli dost času, aby si mysleli, že mají lepší šanci na správnou hodnotu než 50-50 let.

Například Russell Investments znovu vyvažuje své populární indexové portfolia jednou za rok v červnu, což vyvolává shromáždění, protože správci fondů potřebují koupit nové cenné papíry. Zkušení obchodníci mohou rezervovat neočekávané zisky, pokud odhadnou přírůstky předem. Ačkoli binární událost (přidaná jistota je nebo není), roky pozorování tohoto procesu vytváří malou hranu, kterou obchodníci hrají s košem akcií, o kterých se domnívají, že se přidá.

Překonání Casino Mentality

Vzdělání nabízí nejsilnější obranu proti mentalitě kasina. Začněte svou obchodní kariéru tím, že budete číst solidní konzultační materiály o investování, obchodování a historii finančních trhů. Pak prozkoumejte specializované materiály ve vaší oblasti zájmu, včetně

Security Analysis od Benjamina Grahama a Davida Dodd, pokud se zaměřují na fundamentální analýzy a Technická analýza skladových trendů Robert G. Edwards a John Magee pokud se zaměřuje na technickou analýzu. Přečtěte si biografie o známých obchodníkůch a o tom, jak získali své bohatství, jako například Reminiscences of Stock Operator , Edwin Lefèvre's 1923 biografie legendárního obchodníka Jesse Livermore. Doplňovat klasické znalosti rychlým předáním do moderní doby, studoval top obchodní a časové knihy trhu v posledních několika desetiletích. Realisticky se mnoho nových účastníků vyhýbá vzdělávací cestě, protože jsou perfektně spokojeni s iluzí snadných peněz a hledají trhy na to, aby jim poskytly velké výplaty, aniž by jim pomohly.Logisticky to funguje ve prospěch vážnějších smýšlejících účastníků, které vytvářejí velké množství slabých rukojmí, které přispívají k odměňování potenciálu v klíčových tržních bodech.

Bottom Line

Finanční trhy nabízejí nejrůznější příležitosti k vytváření zisků, pokud jsou účastníci ochotni kultivovat dobře definované okraje a vytvářet vhodné sady pravidel pro řízení rizik a peněz. Naopak, umístění binárních sázek na tržní výsledky, které věří, že je to kasino, které se náhodně vyplatí, ignoruje strukturu trhu a realitu a poskytuje přímou cestu k neúspěchu a vymýcení.